<< Επιστροφή

Αριθμός 1308/2025

ΤΟ ΔΙΚΑΣΤΗΡΙΟ ΤΟΥ ΑΡΕΙΟΥ ΠΑΓΟΥ

Α1' Πολιτικό Τμήμα

Συγκροτήθηκε από τους Δικαστές: Ασημίνα Υφαντή, Αντιπρόεδρο του Αρείου Πάγου, Ευτύχιο Νικόπουλο, Βαρβάρα Πάπαρη, Φωτεινή Μηλιώνη - Εισηγήτρια και Μαρία Πετσάλη, Αρεοπαγίτες.

Συνεδρίασε δημόσια στο ακροατήριό του, στις 27 Μαΐου 2024, με την παρουσία και του Γραμματέα Γ. Φ., για να δικάσει την υπόθεση μεταξύ:

Της αναιρεσείουσας: Τραπεζικής Εταιρείας με την επωνυμία "ΤΡΑΠΕΖΑ ΚΥΠΡΟΥ ΔΗΜΟΣΙΑ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΛΙΜΙΤΕΔ (Λ.Τ.Δ.)" και τον διακριτικό τίτλο "ΤΡΑΠΕΖΑ ΚΥΠΡΟΥ", που εδρεύει στην Λευκωσία Κύπρου και εκπροσωπείται νόμιμα, η οποία εκπροσωπήθηκε από τους πληρεξούσιους δικηγόρους της Κωνσταντίνο Παπαδιαμάντη και Μαρία Φερφέλη και κατέθεσε προτάσεις.

Των αναιρεσιβλήτων: 1) Β. Γ. του Α., κατοίκου ..., 2) Ι. Α. του Α., κατοίκου ..., 3) α) Α. Λ. του Δ., χήρας Α. Λ., β) Λ. Λ. του Α., γ) Α. Λ. του Α., κατοίκων ..., ως κληρονόμων του αποβιώσαντος αρχικά ενάγοντος Α. Λ. του Ι., οι οποίοι εκπροσωπήθηκαν από τις πληρεξούσιες δικηγόρους τους Φλώρα Τριανταφύλλου και Δημητρία Βίτσου και κατέθεσαν προτάσεις, 4) Ν. Π. του Α., ο οποίος δεν παραστάθηκε στο ακροατήριο, 5) Ε. Χ. του Σ., 6) Χ. Τ. του Κ., 7) Ε. Χ. του Ε., κατοίκων ..., 8) Α. Ρ. του Π., κατοίκου ..., 9) Δ. Α. του Α., κατοίκου ..., 10) Α. Α. του Ι., κατοίκου ..., 11) Α. Δ. του Ε., 12) Π. Σ. του Ν., κατοίκων ..., 13) Β. Λ. του Μ., κατοίκου ..., οι οποίοι εκπροσωπήθηκαν από τις πληρεξούσιες δικηγόρους τους Φλώρα Τριανταφύλλου και Δημητρία Βίτσου και κατέθεσαν προτάσεις, 14) Μ. Λ. του Δ., 15) Θ. Σ. του Ε., 16) Μ. Π. του Ε., κατοίκων ..., ως ασκούντων από κοινού την γονική μέριμνα του ανηλίκου τέκνου τους Α. Σ. του Θ., οι οποίοι δεν παραστάθηκαν στο ακροατήριο, 17) Π. Μ. του Θ., 18) Μ. Μ. του Δ., συζύγου Π. Μ., κατοίκων ..., 19) Χ. Ε. του Β., κατοίκου ..., 20) Σ. Π. Χ. του Κ., κατοίκου ..., 21) Ε. Β. του Γ., 22) Σ. Μ. του Σ., κατοίκων ..., 23) Σ. Π. του Γ., 24) Δ. - Π. Π. του Λ., κατοίκων ..., οι οποίοι εκπροσωπήθηκαν από τις πληρεξούσιες δικηγόρους τους Φλώρα Τριανταφύλλου και Δημητρία Βίτσου και κατέθεσαν προτάσεις.
Στο σημείο αυτό, οι συνήγοροι των ως άνω αναιρεσιβλήτων, αφού έλαβαν το λόγο από την Πρόεδρο, δήλωσαν ότι ο υπό στοιχείο 4 αναιρεσίβλητος Ν. Π. του Α. απεβίωσε στις .../2019 σύμφωνα με την προσκομισθείσα υπ' αριθμό .../2019 ληξιαρχική πράξη θανάτου της ληξιάρχου του Δήμου Δελφών, και την παρούσα δίκη συνεχίζουν οι μοναδικές εξ αδιαθέτου κληρονόμοι αυτού α) Λ. χήρα Ν. Π., το γένος Α. Λ., κάτοικος ..., β) Ε. Π. του Ν., κάτοικος ..., γ) Α. Π. του Ν., κάτοικος ..., οι οποίες εκπροσωπήθηκαν από τις ίδιες ως άνω δικηγόρους και κατέθεσαν προτάσεις.

Η ένδικη διαφορά άρχισε με την από 27/5/2015 αγωγή των ήδη αναιρεσιβλήτων, που κατατέθηκε στο Πολυμελές Πρωτοδικείο Αθηνών. Εκδόθηκαν οι αποφάσεις: 697/2017 οριστική του ίδιου Δικαστηρίου και 5431/2019 του Τριμελούς Εφετείου Αθηνών. Την αναίρεση της τελευταίας απόφασης ζητεί η αναιρεσείουσα με την από 22/9/2021 αίτησή της.

Κατά τη συζήτηση της αίτησης αυτής, που εκφωνήθηκε από το πινάκιο, οι διάδικοι παραστάθηκαν, όπως σημειώνεται πιο πάνω. Οι πληρεξούσιοι της αναιρεσείουσας ζήτησαν την παραδοχή της αιτήσεως, οι πληρεξούσιες των αναιρεσιβλήτου την απόρριψή της και καθένας την καταδίκη του αντιδίκου μέρους στη δικαστική δαπάνη.

ΣΚΕΦΘΗΚΕ ΣΥΜΦΩΝΑ ΜΕ ΤΟ ΝΟΜΟ

Σύμφωνα με τη διάταξη του άρθρου 62 εδ. 1 ΚΠολΔ, όποιος έχει την ικανότητα να είναι υποκείμενο δικαιωμάτων και υποχρεώσεων έχει και την ικανότητα να είναι διάδικος. Η ικανότητα αυτή, που εξετάζεται αυτεπαγγέλτως από το δικαστήριο (άρθρο 73 ΚΠολΔ), προκειμένου για φυσικό πρόσωπο, παύει να υπάρχει με το θάνατό του (άρθρο 35 ΑΚ). Εξάλλου, σύμφωνα με τη διάταξη του άρθρου 313 παρ. 1 εδάφ. δ` ΚΠολΔ, απόφαση που εκδόθηκε σε δίκη κατά ανύπαρκτου φυσικού προσώπου, όπως είναι και ο θανών, δεν έχει υπόσταση, χαρακτηριζόμενη ρητά ως άκυρη.

Περαιτέρω, σύμφωνα με τις διατάξεις των άρθρων 286 επ. ΚΠολΔ, οι οποίες, κατ` εφαρμογή της διάταξης του άρθρου 573 παρ. 1 του ίδιου Κώδικα, εφαρμόζονται και στη διαδικασία της δίκης για την αναίρεση, σε συνδυασμό με τις αμέσως πιο πάνω διατάξεις, αν ο διάδικος είναι στη ζωή κατά την έναρξη της δίκης, αποβιώσει όμως στη συνέχεια (πριν από την αμετάκλητη περάτωσή της), επέρχεται, τηρουμένων των νομίμων προϋποθέσεων, διακοπή της δίκης, με συνέπεια όλες οι επιχειρούμενες στο μεταξύ και μέχρι τη νόμιμη επανάληψή της διαδικαστικές πράξεις, εκτός της τυχόν εκδιδόμενης απόφασης, να λογίζονται άκυρες, μόνο, όμως, εφόσον ο θάνατος του διαδίκου επήλθε μέχρις ότου τελειώσει η προφορική συζήτηση, μετά την οποία εκδίδεται οριστική απόφαση και όχι όταν ο θάνατος του διαδίκου επήλθε μετά το πέρας της συζήτησης αυτής, πολύ δε περισσότερο μετά την έκδοση της οριστικής απόφασης, οπότε δεν υπάρχει εκκρεμής δικαστικός αγώνας, ούτε στάδιο εφαρμογής των διατάξεων για διακοπή και επανάληψη της δίκης και, συνακόλουθα, τα ασκούμενα κατά της απόφασης αυτής ένδικα μέσα, άρα και η αίτηση αναίρεσης, πρέπει να απευθύνονται, σύμφωνα με τη διάταξη του άρθρου 558 εδ. α` ΚΠολΔ, κατά των καθολικών διαδόχων του αποβιώσαντος, απευθυνόμενα δε κατά του τελευταίου είναι άκυρα, υπό την προϋπόθεση όμως ότι ο αναιρεσείων είχε λάβει με οποιονδήποτε τρόπο γνώση του θανάτου του αντιδίκου του, ώστε να διαπιστώσει τους κληρονόμους του και να απευθύνει κατ` αυτών την αναίρεση. Η αναίρεση, επομένως, που απευθύνεται κατά του αποβιώσαντος, χωρίς όμως ο αναιρεσείων να γνωρίζει το θάνατό του, δεν είναι άκυρη και νομίμως χωρεί η συζήτηση αυτής με τους κληρονόμους του αποβιώσαντος, οι οποίοι καλούνται προς τούτο ή εμφανίζονται κατά τη συζήτηση με την ιδιότητα αυτή στη θέση του αναιρεσιβλήτου και προβάλλουν υπεράσπιση επί της ουσίας της διαφοράς (ΑΠ 1741/2023, ΑΠ 1257/2019, ΑΠ 274/2018, ΑΠ 988/2018).

Στην προκειμένη περίπτωση, ο αρχικός τέταρτος αναιρεσίβλητος, Ν. Π. του Α., απεβίωσε στις 21.7.2019, δηλαδή πριν από την άσκηση, με την κατάθεση της κρινόμενης από 22.9.2021 αίτησης αναίρεσης, στις 23.9.2021 (άρθρ. 495 παρ. 1 ΚΠολΔ) και πριν από τη δημοσίευση, στις 26.9.2019, της οριστικής προσβαλλόμενης υπ' αριθ. 5431/2019 απόφασης του Εφετείου Αθηνών και κληρονομήθηκε, ως προς την επίδικη αξίωση, από τους μοναδικούς εξ αδιαθέτου κληρονόμους του, τη σύζυγό του Λ. χήρα Ν. Π., το γένος Α. Λ. και τα γνήσια τέκνα του, Ε. Π. του Ν. και Α. Π. του Ν., οι οποίοι δεν αποποιήθηκαν την επαχθείσα σ' αυτούς κληρονομία. Τα ανωτέρω προκύπτουν από το απόσπασμα της από ....2019 ληξιαρχικής πράξης θανάτου της ληξιάρχου Δ.Ε. Δεσφίνας Δήμου Δελφών Δήμητρας Κουβέλη, το υπ' αρ. .../2019 πιστοποιητικό εγγυτέρων συγγενών του Δήμου Δελφών, τα υπ' αριθ. 303/26.9.2019 πρακτικά δημοσίευσης ιδιόγραφης διαθήκης του Ειρηνοδικείου Άμφισσας και το υπ' αριθ. 674/2019 πιστοποιητικό μη αποποίησης κληρονομίας του Ειρηνοδικείου Άμφισσας, τα οποία προσκόμισε ο πληρεξούσιος δικηγόρος των άνω παρισταμένων και συγχρόνως δήλωσε ότι οι ανωτέρω κληρονόμοι συνεχίζουν τη δίκη, στο όνομά τους, μετά το θάνατο του δικαιοπαρόχου τους, αρχικού τετάρτου αναιρεσιβλήτου. Επειδή όμως δεν υπάρχει ισχυρισμός για τη γνωστοποίηση του θανάτου του τετάρτου αναιρεσιβλήτου στην αναιρεσείουσα, προκύπτει ότι η αναιρεσείουσα δεν είχε λάβει γνώση με οποιονδήποτε τρόπο του εν λόγω θανάτου πριν από την άσκηση της αίτησης αναίρεσης, ώστε να διαπιστώσει τους κληρονόμους του και να απευθύνει την αναίρεση εναντίον αυτών. Κατά συνέπεια είναι έγκυρη και ισχυρή η κρινόμενη αναίρεση, παρόλο που στρέφεται κατά του τετάρτου αναιρεσιβλήτου που είχε προαποβιώσει και η συζήτηση της αίτησης αναίρεσης συνεχίζεται παραδεκτά από τους ανωτέρω κληρονόμους του.
Από τις διατάξεις του άρθρου 576 παρ. 1 και 2 Κ.Πολ.Δ. προκύπτει ότι, αν κάποιος από τους διαδίκους δεν εμφανιστεί κατά τη συζήτηση της υπόθεσης ή εμφανιστεί και δεν λάβει μέρος με τον τρόπο που ορίζει ο νόμος, ο Άρειος Πάγος εξετάζει αυτεπαγγέλτως ποιος επισπεύδει τη συζήτηση. Αν την επισπεύδει ο απολειπόμενος διάδικος, η υπόθεση συζητείται σαν να ήταν παρόντες οι διάδικοι, αν όμως την επισπεύδει ο αντίδικός του, τότε ερευνάται αν ο απολειπόμενος ή ο μη παριστάμενος με τον τρόπο που ορίζει ο νόμος, κλητεύθηκε νομίμως και εμπροθέσμως. Αν η κλήση για συζήτηση δεν επιδόθηκε ή επιδόθηκε, αλλά όχι νομίμως και εμπροθέσμως, ο Άρειος Πάγος κηρύσσει απαράδεκτη τη συζήτηση και η υπόθεση επαναφέρεται με νέα κλήση. Εξάλλου, κατά τη γενική διάταξη του άρθρου 226 παρ. 3 και 4 ΚΠολΔ, που εφαρμόζεται και στην αναιρετική δίκη, κατ' άρθρο 575 εδ. β' του ιδίου Κώδικα, αν η συζήτηση αναβληθεί, ο γραμματέας είναι υποχρεωμένος, αμέσως μετά το τέλος της συνεδρίασης, να μεταφέρει την υπόθεση στη σειρά των υποθέσεων που πρέπει να συζητηθούν κατά τη δικάσιμο που ορίστηκε. Κλήση του διαδίκου για εμφάνιση στη δικάσιμο αυτή δεν χρειάζεται και η αναγραφή της υπόθεσης στο πινάκιο ισχύει ως κλήτευση όλων των διαδίκων. Κατά την έννοια της τελευταίας αυτής διάταξης, η αναβολή της συζήτησης και η εγγραφή αυτής στο πινάκιο του δικαστηρίου για τη μετ' αναβολή δικάσιμο, ισχύει ως κλήτευση όλων των διαδίκων για τη δικάσιμο αυτή και δεν χρειάζεται νέα κλήση του διαδίκου, όταν ο απολειπόμενος κατά τη μετ' αναβολή δικάσιμο διάδικος είχε νομίμως κλητευθεί να παραστεί κατά τη δικάσιμο κατά την οποία αναβλήθηκε η συζήτηση ή είχε παραστεί νομίμως κατά την ίδια δικάσιμο, και, επομένως, με τη νόμιμη παράσταση και μη εναντίωσή του καλύφθηκε η μη νόμιμη κλήτευσή του κατά την αρχική δικάσιμο. Αντιθέτως, αν κατά την αρχική δικάσιμο δεν είχε κλητευθεί νομίμως να παραστεί και δεν παραστάθηκε ή δεν παραστάθηκε νομίμως, η από το πινάκιο αναβολή της υπόθεσης και η εγγραφή αυτής για τη νέα, μετ' αναβολή, δικάσιμο δεν ισχύει ως κλήτευση για τη νέα δικάσιμο (ΑΠ 613/2020, ΑΠ 1049/2017, ΑΠ 660/2014, ΑΠ 1968/2013).

Στην προκειμένη περίπτωση, από τα διαδικαστικά έγγραφα της δίκης, που επιτρεπτά επισκοπούνται (άρθρ. 561 παρ. 2 ΚΠολΔ), προκύπτει ότι η συζήτηση της κρινόμενης από 22.9.2021 αίτησης, για αναίρεση της με αριθμό 5431/2019 απόφασης του Εφετείου Αθηνών, είχε προσδιοριστεί με επιμέλεια της αναιρεσείουσας αρχικά για τη δικάσιμο της 23.1.2023. Κατά την ανωτέρω αρχική δικάσιμο η υπόθεση αναβλήθηκε από το πινάκιο, κατ' άρθρ. 226 παρ. 4 ΚΠολΔ, για τη δικάσιμο που αναφέρεται στην αρχή της παρούσας απόφασης. Όπως προκύπτει από τα ταυτάριθμα με την παρούσα απόφαση πρακτικά δημόσιας συνεδρίασης του Δικαστηρίου τούτου, κατά την εκφώνηση της υπόθεσης με τη σειρά της από το πινάκιο, δεν εμφανίστηκαν οι 14ος, 15ος και 16η των αναιρεσιβλήτων, ούτε κατέθεσαν δήλωση μη παράστασης κατ' άρθρ. 242 παρ. 2 ΚΠολΔ., αλλά παραστάθηκαν νομίμως και προσηκόντως μόνον η αναιρεσείουσα και οι λοιποί αναιρεσίβλητοι (στη θέση του 4ου αναιρεσιβλήτου που απεβίωσε οι νόμιμοι κληρονόμοι του). Επομένως, εφόσον οι ως άνω απολειπόμενοι 14ος, 15ος και 16η αναιρεσίβλητοι είχαν κλητευθεί νομότυπα και εμπρόθεσμα για την αρχικά προσδιορισθείσα δικάσιμο της 23.1.2023, κατά την οποία η συζήτηση της υπόθεσης αναβλήθηκε για τη δικάσιμο που αναφέρεται στην αρχή της παρούσας, πρέπει να προχωρήσει η συζήτηση παρά την απουσία τους. (άρθρο 576 παρ. 2 εδ. α και γ ΚΠολΔ). Με την κρινόμενη αίτηση αναίρεσης προσβάλλεται η με αριθμό 5431/2019 τελεσίδικη απόφαση του Εφετείου Αθηνών που εκδόθηκε κατά την τακτική διαδικασία, αντιμωλία των διαδίκων, με την οποία απορρίφθηκε η έφεση της αναιρεσείουσας Τραπεζικής εταιρείας κατά της με αριθμό 697/2017 οριστικής απόφασης του Πολυμελούς Πρωτοδικείου Αθηνών. Με την εκκαλούμενη αυτή απόφαση είχε γίνει δεκτή η αγωγή των αναιρεσιβλήτων κατά της αναιρεσείουσας, με την οποία ζητούσαν, με βάση τις διατάξεις της ενδοσυμβατικής ευθύνης, καθώς και της ευθύνης από αδικοπραξία, αποζημίωση και χρηματική ικανοποίηση λόγω ηθικής βλάβης, ένεκα ανώμαλης εξέλιξης των επενδύσεών τους σε Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου (Μ.Α.Ε.Κ) της αναιρεσείουσας και υποχρεώθηκε η αναιρεσείουσα να καταβάλει στους αναιρεσιβλήτους τα αναφερόμενα στο διατακτικό αυτής ποσά, νομιμοτόκως. Η αίτηση αναίρεσης ασκήθηκε νομότυπα και εμπρόθεσμα (άρθρα 552, 553, 556, 558, 564 παρ. 3, 566 παρ.1 ΚΠολΔ), είναι συνεπώς παραδεκτή (άρθρο 577 παρ.1 ΚΠολΔ) και πρέπει να ερευνηθεί περαιτέρω ως προς το παραδεκτό και βάσιμο των λόγων της (άρθρο 577 παρ.3 ΚΠολΔ). Από τις διατάξεις των άρθρων 297, 298 και 914 ΑΚ συνάγεται ότι προϋποθέσεις της αδικοπρακτικής ευθύνης είναι: α) η υπαιτιότητα του υποχρέου, η οποία υπάρχει στην περίπτωση του δόλου και της αμέλειας, β) η παράνομη συμπεριφορά του υπόχρεου σε αποζημίωση έναντι εκείνου που ζημιώθηκε, γ) η ύπαρξη αιτιώδους συνάφειας (συνδέσμου) μεταξύ της παράνομης συμπεριφοράς και της ζημίας και δ) η ύπαρξη ζημίας. Αιτιώδης δε σύνδεσμος, ως όρος της αδικοπραξίας, υπάρχει όταν η πράξη ή η παράλειψη του ευθυνομένου προσώπου ήταν, κατά τα διδάγματα της κοινής πείρας, ικανή και μπορούσε αντικειμενικά να επιφέρει κατά τη συνηθισμένη και κανονική πορεία των πραγμάτων και χωρίς τη μεσολάβηση άλλου περιστατικού, το συγκεκριμένο επιζήμιο αποτέλεσμα. Το ζήτημα τούτο κρίνεται εκ των προτέρων και ποτέ εκ των υστέρων. Δεν εξετάζονται οι ατομικές δυνατότητες και γνώσεις του συγκεκριμένου βλάψαντος, αλλά η δυνατότητα πρόγνωσης του μέσου συνετού ανθρώπου. Η κρίση του δικαστηρίου της ουσίας, ότι τα πραγματικά περιστατικά, που δέχθηκε κυριαρχικώς, ως αποδειχθέντα, επιτρέπουν το συμπέρασμα να θεωρηθεί, κατά τα διδάγματα της κοινής πείρας, ορισμένο γεγονός ως πρόσφορη αιτία της ζημίας, υπόκειται στον έλεγχο του Αρείου Πάγου, γιατί είναι κρίση νομική, αναγόμενη στην ορθή η μη υπαγωγή από το δικαστήριο της ουσίας των διδαγμάτων της κοινής πείρας στην αόριστη νομική έννοια της αιτιώδους συνάφειας, η παράβαση των οποίων ιδρύει τον αναιρετικό λόγο του άρθρου 559 αριθ.1 ΚΠολΔ. Αντιθέτως, η κρίση ότι η πράξη ή η παράλειψη υπήρξε ή δεν υπήρξε ένας από τους αναγκαίους όρους του αποτελέσματος, αφορά τα πράγματα και δεν ελέγχεται αναιρετικά (Ολ ΑΠ 2/2019, ΑΠ 1512/2021, ΑΠ 1136/2020, ΑΠ 813/2019). Κατά τη διάταξη του άρθρου 559 παρ.1 εδ. α` του ΚΠολΔ, αναίρεση επιτρέπεται αν παραβιάσθηκε κανόνας του ουσιαστικού δικαίου, στον οποίο περιλαμβάνονται και οι ερμηνευτικοί κανόνες των δικαιοπραξιών, αδιάφορο αν πρόκειται για νόμο ή έθιμο, ελληνικό ή ξένο, εσωτερικού ή διεθνούς δικαίου.

Εξάλλου, ο κανόνας δικαίου παραβιάζεται αν δεν εφαρμοσθεί, ενώ συνέτρεχαν οι πραγματικές προϋποθέσεις για την εφαρμογή του, ή εάν εφαρμοσθεί, ενώ δεν συνέτρεχαν οι προϋποθέσεις αυτές, καθώς και εάν εφαρμοσθεί εσφαλμένα, η δε παραβίαση εκδηλώνεται είτε ως ψευδής ερμηνεία του κανόνα δικαίου, όταν το δικαστήριο της ουσίας προσέδωσε στο νόμο έννοια διαφορετική από την αληθινή, είτε ως κακή εφαρμογή, όταν το δικαστήριο της ουσίας έκανε εσφαλμένη υπαγωγή των περιστατικών της ένδικης υπόθεσης σε διάταξη, στο πραγματικό της οποίας δεν υπάγονται και, έτσι, κατέληξε σε εσφαλμένο συμπέρασμα, με τη μορφή του διατακτικού. Με τον λόγο αυτό αναίρεσης ελέγχονται τα σφάλματα του δικαστηρίου της ουσίας κατά την εκτίμηση της νομικής βασιμότητας της αγωγής ή των ισχυρισμών (ενστάσεων, αντενστάσεων) των διαδίκων, καθώς και τα νομικά σφάλματα του δικαστηρίου της ουσίας κατά την αξιοποίηση των ουσιαστικών παραδοχών, δηλαδή, αποκλειστικά, των πραγματικών περιστατικών, που ανελέγκτως δέχθηκε το δικαστήριο της ουσίας ότι αποδείχθηκαν ή δεν αποδείχθηκαν, καθώς και της υπαγωγής αυτών στο νόμο. Ιδρύεται δε ο παραπάνω αναιρετικός λόγος, αν οι πραγματικές παραδοχές του δικαστηρίου καθιστούν φανερή την ως άνω παραβίαση (Ολ.ΑΠ 2/2021, Ολ.ΑΠ 3/2020, ΑΠ 23/2023, ΑΠ 257/2020, ΑΠ 38/2020, ΑΠ 319/2017). Σύμφωνα με το άρθρο 249 εδ. α' ΚΠολΔ, αν η διάγνωση της διαφοράς εξαρτάται ολικά ή εν μέρει από την ύπαρξη ή ανυπαρξία μιας έννομης σχέσης ή την ακυρότητα ή τη διάρρηξη μιας δικαιοπραξίας που συνιστά αντικείμενο άλλης δίκης εκκρεμούς σε πολιτικό ή διοικητικό δικαστήριο ή από ζήτημα που πρόκειται να κριθεί ή κρίνεται από διοικητική αρχή, το δικαστήριο μπορεί αυτεπαγγέλτως ή ύστερα από αίτηση κάποιου διαδίκου να διατάξει την αναβολή της συζήτησης εωσότου περατωθεί τελεσίδικα ή αμετάκλητα η άλλη δίκη ή εωσότου εκδοθεί από τη διοικητική αρχή απόφαση που δεν θα μπορεί να προσβληθεί. Από τη διατύπωση και τον σκοπό της διάταξης αυτής, η οποία έχει θεσπιστεί προς εξοικονόμηση χρόνου και δαπάνης και προς αποφυγή έκδοσης αντιφατικών αποφάσεων, συνάγεται ότι η εφαρμογή της δεν είναι εκ προοιμίου ασυμβίβαστη με την αναιρετική δίκη (πρβλ. άρθρο 575 ΚΠολΔ). Διότι, παρά τη μη ειδική αναφορά της διάταξης αυτής στο άρθρο 573 παρ. 1 ΚΠολΔ, όπου γίνεται ενδεικτική μνεία μιας σειράς διατάξεων του γενικού μέρους του ΚΠολΔ που μπορούν να έχουν εφαρμογή και στην αναιρετική διαδικασία, δεν αποκλείεται, σε συγκεκριμένη περίπτωση, η διακριτική ευχέρεια που παρέχεται από το άρθρο 249 ΚΠολΔ να εξασφαλίζει την προσφορότερη λύση για την εξυπηρέτηση του προαναφερόμενου σκοπού. Αυτό συμβαίνει, προεχόντως, όταν κάποιο σοβαρό νομικό ζήτημα, το οποίο πρέπει να επιλυθεί από το οικείο αναιρετικό Τμήμα, έχει παραπεμφθεί ήδη στην Ολομέλεια του Αρείου Πάγου, κατά το άρθρο 563 παρ. 2 εδ. α' στοιχ. β' και εδ. β' ΚΠολΔ και το άρθρο 27 παρ. 2 εδ. γ' στοιχ. β' και εδ. δ' του νόμου 4938/2022 "Κώδικας Οργανισμού Δικαστηρίων και Κατάστασης Δικαστικών Λειτουργών και λοιπές διατάξεις", ως ζήτημα εξαιρετικής σημασίας, όπου και εκκρεμεί (ΑΠ 947/2024, ΑΠ 1203/2023, ΑΠ 1085/2021, ΑΠ 391/2021), όπως επίσης και στις περιπτώσεις που το Τμήμα έλαβε απόφαση για την αίτηση αναίρεσης με πλειοψηφία μιας ψήφου και επιπρόσθετα πρόκειται να εκδώσει απόφαση αντίθετη με προηγούμενη θέση της Ολομέλειας ή Τμήματος του Αρείου Πάγου, για το ίδιο θέμα, κατά το άρθρο 563 παρ. 2 εδ. γ' ΚΠολΔ και το άρθρο 27 παρ. 2 εδ. γ' στοιχ. δ' του νόμου 4938/2022 "Κώδικας Οργανισμού Δικαστηρίων και Κατάστασης Δικαστικών Λειτουργών και λοιπές διατάξεις".
Από την παραδεκτή, κατ' άρθρο 561 παρ. 2 ΚΠολΔ, επισκόπηση της προσβαλλόμενης απόφασης, προκύπτει ότι το Εφετείο δέχθηκε τα ακόλουθα πραγματικά περιστατικά: "Η πρώτη εναγομένη και ήδη εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία, εδρεύει στην Κύπρο και ήταν εγκατεστημένη στην Ελλάδα, όπου διατηρούσε υποκαταστήματα έως το έτος 2013. Ο πρώτος ενάγων, Β. Γ., ηλικίας 73 ετών κατά το χρόνο ασκήσεως της αγωγής, είναι συνταξιούχος ναυτικός έχοντας αποφοιτήσει από τη σχολή Μηχανικών του Εμπορικού Ναυτικού. Τυγχάνει έγγαμος, η σύζυγός του δεν εργάζεται και έχουν αποκτήσει δύο ενήλικα τέκνα. Ο ίδιος αντιμετωπίζει σοβαρά προβλήματα υγείας, καθώς πάσχει από καρδιοπάθεια [κολπική μαρμαρυγή], Η συνεργασία του με την εναγομένη τραπεζική εταιρία - εκκαλούσα ξεκίνησε το Φεβρουάριο του έτους 2011, όταν πληροφορήθηκε ότι το κατάστημα της τράπεζας Citibank στη Θεσσαλονίκη, στην οποία έως τότε διατηρούσε τις αποταμιεύσεις του, σε λογαριασμό σε δολάρια Αμερικής, που προέρχονταν από την εργασία του στο εξωτερικό ως ναυτικός, θα έκλεινε. Επισκέφθηκε το κατάστημα της εκκαλούσας στη Θεσσαλονίκη (επί της οδού ..., περιοχή Βυζαντίου) και στις 24-2-2011 άνοιξε έναν κοινό λογαριασμό ταμιευτηρίου σε δολάρια (με συνδικαιούχο τη σύζυγό του Ε. Γ.), στον οποίο και μετέφερε διαδοχικά (24-2-2011 και 6-4-2011) το σύνολο των αποταμιεύσεων που έως τότε διατηρούσε στην τράπεζα Citibank συνολικού ποσού 206.732,49 δολλαρίων ΗΠΑ. Μοναδικός σκοπός του 1ου ενάγοντος ήταν η διατήρηση των αποταμιεύσεών του που είχε συγκεντρώσει από τη σκληρή εργασία του ως ναυτικός, χρήματα που προόριζε για τα γηρατειά του και η λήψη ικανοποιητικού επιτοκίου, ενώ ουδεμία εμπειρία είχε σχετική με αγορά επενδυτικών προϊόντων. Ο δεύτερος ενάγων- εφεσίβλητος , Ι. Α., ηλικίας 53 ετών κατά το χρόνο ασκήσεως της αγωγής, τυγχάνει έγγαμος, είναι απόφοιτος Δημοτικού και εργάζεται ως ελαιοχρωματιστής, ενώ από τον Ιούλιο του έτους 2008 διατηρούσε, στο κατάστημα της εκκαλούσας στη Λιβαδειά Ν. Βοιωτίας, προθεσμιακές καταθέσεις με συνδικαιούχο τη σύζυγό του Α. Λ., οι οποίες ανανεώνονταν διαρκώς. Ουδεμία εμπειρία είχε σχετική με αγορά επενδυτικών προϊόντων και πάντα επεδίωκε μόνο τη διατήρηση των αποταμιευτικών του κεφαλαίων άθικτων και την επαύξησή τους με ένα καλύτερο επιτόκιο. Ο τρίτος αρχικώς ενάγων- εφεσίβλητος, στη θέση του οποίου υπεισήλθαν μετά το θάνατό του ως μοναδικές ως εξ αδιαθέτου κληρονόμοι του οι: α) Λ. Α. του Δ. και της Α., σύζυγος του άνω αρχικού διαδίκου, κατά το 1/4 [ή 2/8] εξ αδιαιρέτου και οι θυγατέρες του κατά ποσοστό 2/8 εξ αδιαιρέτου η καθεμία: β] Λ. Λ., και γ) Λ. Α., οι οποίες, δήλωσαν ότι συνεχίζουν τη δίκη, ήταν ηλικίας 77 ετών κατά το χρόνο ασκήσεως της αγωγής, έγγαμος και πεθερός του δευτέρου και του τέταρτου των εφεσιβλήτων, ήταν απόφοιτος Δημοτικού και συνταξιούχος του Ι.Κ.Α. Μέχρι και το Μάιο του έτους 2011 δεν είχε κάποια συνεργασία με την εκκαλούσα τραπεζική εταιρία, ενώ τοποθετούσε τα χρήματά του σε καταθετικούς λογαριασμούς άλλων τραπεζών. Η συνεργασία του με την εκκαλούσα άρχισε στις 10.5.2011, όταν επισκέφθηκε το κατάστημά της στη Λιβαδειά Βοιωτίας, μαζί με τους γαμβρούς του 2° και 4° των εφεσιβλήτων, μετά από τηλεφωνική επικοινωνία με τον υποδιευθυντή του καταστήματος, Χ. Μ., με τον οποίο γνωρίζονταν λόγω της κοινής τους καταγωγής από τη Δεσφίνα νομού Φωκίδας αλλά και της φιλικής σχέσεως που διατηρούσε ο άνω υπάλληλος της εκκαλούσας με τον 2° εφεσίβλητο-γαμπρό του, έχοντας πρόθεση να ανοίξει προθεσμιακό λογαριασμό για την ασφαλή τοποθέτηση των αποταμιεύσεών του ύψους 60.000 ευρώ. Ο τέταρτος εφεσίβλητος, Ν. Π., ηλικίας 63 ετών κατά το χρόνο ασκήσεως της αγωγής, είναι έγγαμος με την Λ. Λ., απόφοιτος Δημοτικού και συνταξιούχος των ΕΛ.ΤΑ. Μέχρι το Μάιο του έτους 2011 δεν είχε κάποια συνεργασία με την εκκαλούσα αλλά διατηρούσε τα χρήματά του σε καταθετικούς λογαριασμούς άλλων τραπεζών. Η συνεργασία του με την εκκαλούσα άρχισε στις 10.5.2011, όταν επισκέφθηκε το κατάστημά της στη Λιβαδειά Βοιωτίας, μαζί με τον πεθερό του, Α. Λ. και τον 2° των εφεσιβλήτων, μετά από τηλεφωνική επικοινωνία με τον υποδιευθυντή του καταστήματος, Χ. Μ., με τον οποίο γνωρίζονταν λόγω της κοινής τους καταγωγής από τη Δεσφίνα νομού Φωκίδας, έχοντας πρόθεση να ανοίξει προθεσμιακό λογαριασμό για την ασφαλή τοποθέτηση των αποταμιεύσεών του. Ο πέμπτος εφεσίβλητος, Ε. Χ., ηλικίας 55 ετών κατά το χρόνο ασκήσεως της αγωγής, είναι απόφοιτος τεχνικής σχολής εργοδηγών και εργάζεται στη Δ.Ε.Η. ως τεχνικός επιμελητής, είναι δε σύζυγος της έκτης εφεσίβλητης, Χ. Τ. ηλικίας 55 ετών, η οποία ασχολείται με τα οικιακά και έχουν αποκτήσει δύο τέκνα, την έβδομη ενάγουσα- εφεσίβλητη, Ε. Χ. ηλικίας 23 ετών, απόφοιτο του Παιδαγωγικού Τμήματος του Πανεπιστημίου Ιωαννίνων, άνεργη, και μία ακόμα ανήλικη θυγατέρα. Η συνεργασία τους με την πρώτη εναγόμενη- ήδη εκκαλούσα τραπεζική εταιρία ξεκίνησε στις αρχές του έτους 2009, όταν άνοιξαν κοινό τραπεζικό λογαριασμό στο κατάστημα αυτής στην Ορεστιάδα Έβρου, επειδή τοποθετήθηκε σ' αυτό το κατάστημα ως διευθυντής ο Ι. Γ., εξάδελφος του 5ου εφεσίβλητου, με τον οποίο [ο 5ος εφεσίβλητος] διατηρούσε και στενές φιλικές σχέσεις. Στον λογαριασμό αυτό μετέφεραν σταδιακά όλες τις αποταμιεύσεις τους, ενώ από τα τέλη του έτους 2009 διατηρούσαν σε αυτή και προθεσμιακές καταθέσεις, οι οποίες ανανεώνονταν διαρκώς. Ο όγδοος ενάγων - εφεσίβλητος, Α. Ρ., ηλικίας 70 ετών κατά το χρόνο ασκήσεως της αγωγής, τυγχάνει έγγαμος, συνταξιούχος του Ν.Α.Τ., είναι δε απόφοιτος εξατάξιου Γυμνασίου. Αυτός είχε συνεργασία με την εκκαλούσα και συγκεκριμένα με το κατάστημα Πειραιώς επί της οδού Εθνικής Αντιστάσεως αριθμ. 21-23, από το έτος 2006, διατηρώντας τις καταθέσεις του σε κοινούς λογαριασμούς ταμιευτηρίου και προθεσμιακούς σε ευρώ και δολάρια, ενώ, επιπλέον, το έτος 2009 είχε επενδύσει το ποσό 100.227,18 δολαρίων σε ομολογιακά αμοιβαία κεφάλαια εξωτερικού με διαχειρίστρια την "Κύπρου Asset Management ΑΕΔΑΚ", τα οποία και ρευστοποίησε το έτος 2010. Ο ένατος ενάγων- εφεσίβλητος Δ. Α., ηλικίας 45 ετών κατά την άσκηση της αγωγής, είναι απόφοιτος τεχνικής σχολής ηλεκτρονικών, έγγαμος με την Ε. Ε., με την οποία έχουν ένα ανήλικο τέκνο, και διατηρεί μαζί με τη σύζυγό του, που έχει άδεια διδασκαλίας της Αγγλικής γλώσσας, φροντιστήριο ξένων γλωσσών και πληροφορικής. Με την εκκαλούσα τραπεζική εταιρία συνεργαζόταν ήδη από το Φεβρουάριο του έτους 2009, και μάλιστα διατηρούσε στο κατάστημά της στον Κορυδαλλό Αττικής, επί της οδού ..., είτε καταθετικούς λογαριασμούς υπό προειδοποίηση είτε προθεσμιακές καταθέσεις, ενώ στο παρελθόν και συγκεκριμένα το έτος 2000 είχε ασχοληθεί περιστασιακά με την αγορά τραπεζικών μετοχών. Ο δέκατος ενάγων - εφεσίβλητος, Α. Α., ηλικίας 38 ετών κατά το χρόνο άσκησης της αγωγής, είναι έγγαμος και πατέρας δύο ανηλίκων τέκνων, εργάζεται ως αγρότης και ζει με την οικογένειά του στο χωριό Αχλαδίνη του Δήμου Αρχαίας Ολυμπίας, όπου εκμεταλλεύεται και ένα μικρό καφενείο. Η συνεργασία του με την εκκαλούσα τραπεζική εταιρία ξεκίνησε το έτος 2003, όταν άνοιξε κοινό καταθετικό λογαριασμό με τον πατέρα του στο κατάστημά της στον Πύργο Ηλείας, ενώ από το έτος 2005 και μετά τοποθετούσε τα χρήματά του σε προθεσμιακές καταθέσεις που ανανέωνε κατά τη λήξη τους. Ο ενδέκατος και η δωδέκατη των εφεσιβλήτων - εναγόντων, Α. Δ. και Π. Σ., ηλικίας 40 και 43 ετών αντίστοιχα κατά την άσκηση της αγωγής, είναι σύζυγοι και έχουν τρία ανήλικα τέκνα. Ο Α. Δ. εργάζεται ως ιδιωτικός υπάλληλος στον κλάδο της αυτοκινητοβιομηχανίας και η σύζυγός του έως και το έτος 2011 εργαζόταν ως υπάλληλος στα ιδιωτικά εκπαιδευτήρια Ζ., από όπου και απολύθηκε και έκτοτε είναι άνεργη. Έως και το Μάιο του 2011 δεν είχαν κάποια συνεργασία με την εκκαλούσα τραπεζική εταιρία, ενώ διατηρούσαν προθεσμιακή κατάθεση ύψους 50.000 ευρώ στην Εμπορική Τράπεζα. Η δέκατη τρίτη εφεσίβλητη-ενάγουσα, Β. Λ. ηλικίας 65 ετών κατά την άσκηση της αγωγής, είναι συνταξιούχος οδοντίατρος και διατηρούσε οδοντιατρείο στην πόλη της Λάρισας. Η ίδια δεν δημιούργησε δική της οικογένεια, συνδέεται όμως με ιδιαίτερη αγάπη με τους βαφτισιμιούς της, το Μ. Λ. (δέκατο τέταρτο εφεσίβλητο), ηλικίας 21 ετών κατά την άσκηση της αγωγής, δόκιμο στη σχολή ναυτικών δοκίμων, και τον ανήλικο Α. Σ., 14 ετών (όπως ο τελευταίος νόμιμα εκπροσωπείται από τους ασκούντες τη γονική μέριμνα αυτού δέκατο πέμπτο και δέκατη έκτη των εναγόντων). Η συνεργασία της με την εκκαλούσα τραπεζική εταιρία και συγκεκριμένα με το κατάστημα επί της οδού ... στη Λάρισα, ξεκίνησε το Μάιο του έτους 2011, ενώ έως τότε διατηρούσε τόσο καταθετικούς λογαριασμούς όσο και προθεσμιακές καταθέσεις σε άλλες τράπεζες, με συνδικαιούχους τα παραπάνω βαφτιστήρια της, προκειμένου να διασφαλίσει τις σπουδές και το μέλλον τους. Ο δέκατος έβδομος εφεσίβλητος -ενάγων, Π. Μ. ηλικίας 56 ετών κατά την άσκηση της αγωγής, είναι αγρότης, απόφοιτος της Ε' τάξης του Δημοτικού σχολείου και παντρεμένος με τη δέκατη όγδοη εφεσίβλητη, ηλικίας 48 ετών κατά την άσκηση της αγωγής, η οποία ασχολείται με τα οικιακά και με τις αγροτικές εργασίες. Έχουν δύο παιδιά ενήλικα, από τα οποία η θυγατέρα τους σπουδάζει. Από το έτος 2001 που επέστρεψε μαζί με τη σύζυγό του από τη Γερμανία, όπου εργαζόταν ως μετανάστης για 29 περίπου χρόνια, αρχικά σε εργοστάσια και στη συνέχεια σε εστιατόριο που εκμεταλλευόταν μαζί με τον πατέρα του, διατηρούσαν πάντα τις αποταμιεύσεις τους σε προθεσμιακές καταθέσεις στην Εθνική Τράπεζα και στη συνέχεια από το έτος 2003 στην εκκαλούσα τραπεζική εταιρία αρχικά στο κατάστημα αυτής στα Ιωάννινα και από το έτος 2005 στην Ηγουμενίτσα Θεσπρωτίας. Ως άνθρωποι του μόχθου, με βασικές γραμματικές γνώσεις, επεδίωκαν πάντα την διατήρηση με ασφάλεια των αποταμιεύσεών τους και την επαύξηση αυτών με ένα καλύτερο επιτόκιο και γι' αυτό τοποθετούσαν τις αποταμιεύσεις τους σε προθεσμιακές καταθέσεις ετήσιας ή μικρότερης διάρκειας ανάλογα με το προσφερόμενο ευνοϊκότερο γι' αυτούς επιτόκιο. Ο δέκατος ένατος εφεσίβλητος Χ. Ε., ηλικίας 41 ετών κατά το χρόνο ασκήσεως της αγωγής, είναι άγαμος, εργαζόταν μέχρι το 2013 ως υπάλληλος σε πρακτορείο διανομής τύπου και ήδη ως αγρότης . Η συνεργασία του με την εκκαλούσα τραπεζική εταιρία και συγκεκριμένα με το κατάστημα Λαμίας αυτής ξεκίνησε τέλος του 2006 και από τότε διατηρούσε τις αποταμιεύσεις του σε αυτή τόσο σε καταθετικούς λογαριασμούς όσο και σε προθεσμιακές καταθέσεις, τις οποίες ανανέωνε διαρκώς. Ο εικοστός εφεσίβλητος, Π., Χ. Σ., ηλικίας 51 ετών κατά την άσκηση της αγωγής τυγχάνει έγγαμος, εργαζόταν έως και τον Οκτώβριο του έτους 2011 ως οδηγός, ενώ έκτοτε παραμένει άνεργος και η σύζυγός του είναι συνταξιούχος νοσηλεύτρια. Η συνεργασία του με την εκκαλούσα τράπεζα ξεκίνησε το Μάρτιο του έτους 2007, οπότε και άνοιξε καταθετικό λογαριασμό στο κατάστημα Μαρκόπουλου και στη συνέχεια τοποθέτησε τα χρήματά του σε προθεσμιακές καταθέσεις που ανανέωνε κατά τη λήξη τους, έχοντας πάντα ως σκοπό τη διαφύλαξη των αποταμιεύσεών του χωρίς κανένα ρίσκο. Ο εικοστός πρώτος εφεσίβλητος, Ε. Β., και η 22η των εφεσιβλήτων Σ. Μ., ηλικίας 57 και 52 ετών αντίστοιχα κατά το χρόνο άσκησης της αγωγής, είναι σύζυγοι. Απ' αυτούς ο πρώτος εργαζόταν ως ιδιωτικός υπάλληλος σε καταστήματα και εργοστάσια κατασκευής παπουτσιών, ενώ ήδη είναι άνεργος και η σύζυγός του εργαζόταν επί 20 περίπου έτη έως και το έτος 2011 που απολύθηκε ως υπάλληλος στην εταιρία "Johnson & Johnson Hellas Α.Ε.Β.Ε.", έκτοτε δε, εργάζεται ως ιδιωτική υπάλληλος σε εταιρία προώθησης φαρμακευτικών προϊόντων. Η συνεργασία τους με την εκκαλούσα τράπεζα ξεκίνησε τον Ιανουάριο του έτους 2008, όταν άνοιξαν κοινό καταθετικό λογαριασμό στο κατάστημα Άνω Πατησίων αυτής, ενώ από τις αρχές του έτους 2009 και εξής τοποθετούσαν σταθερά το σύνολο των αποταμιεύσεών τους, στο οποίο συμπεριλαμβανόταν η αποζημίωση απόλυσης που είχε λάβει η εικοστή δεύτερη εφεσίβλητη, ύψους 124.185,89 ευρώ και το τίμημα από την πώληση ενός ακινήτου σε προθεσμιακές καταθέσεις στην εκκαλούσα τράπεζα, τις οποίες ανανέωναν. Οι ως άνω εφεσίβλητοι, το έτος 1999, είχαν ασχοληθεί περιστασιακά με το χρηματιστήριο, έχοντας αποκτήσει κακή εμπειρία από την ως άνω συναλλαγή και ήθελαν έκτοτε να εξασφαλίσουν την ασφαλή τοποθέτηση των χρημάτων τους. Ο εικοστός τρίτος εφεσίβλητος, Σ. Π., ηλικίας 79 ετών κατά την άσκηση της αγωγής και η εικοστή τέταρτη εφεσίβλητη, Δ. Π., ηλικίας 70 ετών, είναι σύζυγοι και συνταξιούχοι του Ι.Κ.Α. Ο σύζυγος εργαζόταν πριν τη συνταξιοδότησή του στη διεύθυνση τεχνικών έργων της Αγροτικής Τράπεζας. Η συνεργασία τους με την εκκαλούσα τράπεζα ξεκίνησε τον Ιούνιο του έτους 2010, οπότε και κατέθεσαν σε προθεσμιακή κατάθεση, με αριθμό λογαριασμού ..., που άνοιξε στο όνομά τους το κατάστημα Μαρκόπουλου Αττικής σε κατάστημα της πρώτης εναγομένης- ήδη εκκαλούσας τράπεζας στη Λάρνακα της Κύπρο, το ποσό των 90.000 ευρώ. Η προθεσμιακή αυτή κατάθεση ανανεώθηκε κατά τη λήξη της. Το Σεπτέμβριο του έτους 2010 η εικοστή τέταρτη εφεσίβλητη, μαζί με την αδελφή της Π. Ζ., μετέφεραν επίσης οικονομίες τους ύψους 100.000 ευρώ σε έτερη προθεσμιακή κατάθεση που άνοιξε επίσης το κατάστημα Μαρκόπουλου σε κατάστημα στη Λάρνακα Κύπρου. Ολοι οι ενάγοντες επεδίωκαν την ασφαλή τοποθέτηση των χρημάτων τους, τα οποία και αποτελούσαν προϊόν αποταμίευσης, γι' αυτό και επέλεγαν απλούς καταθετικούς ή και προθεσμιακούς λογαριασμούς αποβλέποντας στη διαφύλαξη του κεφαλαίου και τη λήψη ενός ικανοποιητικού επιτοκίου. Περαιτέρω, αποδείχθηκε ότι, με σκοπό την ενίσχυση και διατήρηση σε υψηλά επίπεδα της κεφαλαιακής επάρκειας της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας, το Διοικητικό Συμβούλιο αυτής με την από 28.2.2011 ανακοίνωσή του γνωστοποίησε ότι αποφάσισε να προτείνει στη Γενική Συνέλευση αυτής την έκδοση ενός νέου επενδυτικού προϊόντος, των "Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου" (εφεξής χάριν συντομίας: Μ.Α.Ε.Κ.), μέχρι του ποσού του ενός δισεκατομμυρίου τριακοσίων σαράντα δύο εκατομμυρίων ΕΥΡΩ (1.342.000.000 €). Πράγματι, την 6.4.2011 η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία με ανακοίνωσή της προς το επενδυτικό κοινό γνωστοποίησε ότι η Κεντρική Τράπεζα Κύπρου ενέκρινε το από 5.4.2011 Ενημερωτικό Δελτίο "ΔΗΜΟΣΙΑ ΠΡΟΣΦΟΡΑ ΚΑΙ ΕΙΣΑΓΩΓΗ ΓΙΑ ΔΙΑΠΡΑΓΜΑΤΕΥΣΗ ΣΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΞΙΩΝ ΚΥΠΡΟΥ ΚΑΙ ΤΟ ΧΡΗΜΑΤΙΣΤΗΡΙΟ ΑΘΗΝΩΝ ΜΕΧΡΙ 1.342.422.297 ΜΕΤΑΤΡΕΨΙΜΩΝ ΑΞΙΟΓΡΑΦΩΝ ΕΝΙΣΧΥΜΕΝΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΟΝΟΜΑΣΤΙΚΗΣ ΑΞΙΑΣ € 1,00 ΤΟ ΚΑΘΕΝΑ ". Καθ' όσον αφορά στους βασικούς όρους εκδόσεως του ως άνω επενδυτικού προϊόντος στο Τμήμα I (Περιληπτικό Σημείωμα) του ως άνω Ενημερωτικού Δελτίου αναφέρονται μεταξύ άλλων τα ακολούθα: "Προσφερόμενες αξίες: Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου αορίστου διάρκειας. Ύψος έκδοσης : Μέχρι € 1.342.422.297. Ονομαστική αξία : € 1,00 ( στο άρτιο). Τιμή έκδοσης : Στο άρτιο σε αξίες του € 1 ... Τρόπος καταβολής αντιπαροχής : Οι Δικαιούχοι αλλά και οι λοιποί αιτητές δύνανται να εγγραφούν στην έκδοση των ΜΑΕΚ καταβάλλοντας το αντίστοιχο ποσό της απαιτούμενης αντιπαροχής είτε σε μετρητά είτε με την καταβολή για ανταλλαγή άλλων υφισταμένων αξιών της Τράπεζας αντίστοιχης ονομαστικής αξίας και συγκεκριμένα (i) Μετατρέψιμων Χρεογράφων 2013/18, (ii) Μετατρέψιμων Αξιογράφων Κεφαλαίου και (iii) Αξιογράφων Κεφαλαίου 12/2007 ("Επιλέξιμες για Ανταλλαγή Αξίες "). Τα Μετατρέψιμα Χρεόγραφα 2013/18, τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Κεφαλαίου και τα Αξιόγραφα Κεφαλαίου 12/2007 (Επιλέξιμες για Ανταλλαγή Αξίες) που θα καταβληθούν ως αντιπαροχή και θα γίνουν αποδεκτά για εγγραφή στην έκδοση των ΜΑΕΚ της Τράπεζας, θα ακυρωθούν και η Τράπεζα θα παύσει να έχει οποιεσδήποτε υποχρεώσεις σχετικά με αυτά. Η Τράπεζα θα καταβάλει τους δεδουλευμένους τόκους των Επιλέξιμων για Ανταλλαγή Αξιών, οι οποίες θα γίνουν δεκτές για ανταλλαγή στην έκδοση των ΜΑΕΚ. Καθεστώς εξασφάλισης και Προτεραιότητα Κατάταξης: Τα ΜΑΕΚ αποτελούν άμεσες, μη εξασφαλισμένες, ελάσσονος διαβάθμισης (subordinated) υποχρεώσεις της Τράπεζας και κατατάσσονται σε ίση μοίρα (rank pari passu) μεταξύ τους. Τα δικαιώματα και οι αξιώσεις των κατόχων των ΜΑΕΚ της παρούσας έκδοσης : - είναι ελάσσονος προτεραιότητας (subordinated) προς τις αξιώσεις των πιστωτών της Τράπεζας που είναι : καταθέτες ή άλλοι πιστωτές των οποίων οι αξιώσεις δεν είναι ελάσσονος προτεραιότητας ως προς τις αξιώσεις των καταθετών, πιστωτές των οποίων οι αξιώσεις είναι ελάσσονος προτεραιότητας (subordinated) πλην εκείνων των οποίων οι αξιώσεις είναι ή εκφράζονται να είναι ίσης προτεραιότητας (rank pari passu) με τις αξιώσεις των κατόχων ΜΑΕΚ, κάτοχοι χρεογράφων της Τράπεζας των οποίων οι αξιώσεις είναι ελάσσονος προτεραιότητας (subordinated) - είναι ίσης προτεραιότητας προς τις αξιώσεις άλλων εκδόσεων χαμηλότερης ελάσσονος προτεραιότητας, που πληρούν τα κριτήρια για περίληψη στο πρωτοβάθμιο κεφάλαιο της Τράπεζας που περιλαμβάνουν, αλλά δεν περιορίζονται, στα Αξιόγραφα Κεφαλαίου και στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Κεφαλαίου - έχουν προτεραιότητα έναντι των μετόχων της Τράπεζας. Οι αξιώσεις των κατόχων ΜΑΕΚ σε περίπτωση διάλυσης όπου η Τράπεζα παραμένει φερέγγυα (solvent) θα περιορίζονται στην ονομαστική αξία των ΜΑΕΚ και των δεδουλευμένων τόκων, αλλά μη συμπεριλαμβανομένων οποιωνδήποτε ακυρωθέντων τόκων. Σε περίπτωση οποιασδήποτε πληρωμής που δεν καταβάλλεται σε σχέση με τα ΜΑΕΚ, η Τράπεζα δεν θα θεωρείται ότι περιήλθε σε γεγονός αθέτησης υποχρέωσης και οι κάτοχοι των ΜΑΕΚ δεν θα έχουν δικαίωμα υποβολής αίτησης για εκκαθάριση ή διάλυση της Τράπεζας. Διάρκεια : Τα ΜΑΕΚ είναι αξίες αόριστης διάρκειας χωρίς ημερομηνία λήξης (βλέπε " Εξαγορά " πιο κάτω). Επιτόκιο σε Ευρώ ( € ): Τα ΜΑΕΚ θα φέρουν σταθερό ετήσιο επιτόκιο 6,50% για τις πρώτες δέκα Περιόδους Τόκου μέχρι τις 30 Ιουνίου 2016 και μετέπειτα κυμαινόμενο επιτόκιο ίσο με το εκάστοτε Euribor 6 μηνών που θα ισχύει στην αρχή κάθε Περιόδου Τόκου πλέον 3,00%. Επιτόκιο σε Δολάριο ($ ): Τα ΜΑΕΚ θα φέρουν σταθερό ετήσιο επιτόκιο 6,00% για τις πρώτες δέκα Περιόδους Τόκου μέχρι τις 30 Ιουνίου 2016 και μετέπειτα κυμαινόμενο επιτόκιο ίσο με το εκάστοτε Libor 6 μηνών που θα ισχύει στην αρχή κάθε Περιόδου Τόκου πλέον 3,00%. Πληρωμή Τόκου: Ο τόκος είναι πληρωτέος σε εξαμηνιαία βάση στο τέλος κάθε περιόδου Πληρωμής Τόκου σύμφωνα με τους Όρους έκδοσης των ΜΑΕΚ. Ως ημερομηνίες Πληρωμής Τόκων ορίζονται η 30 Ιουνίου και 31 Δεκεμβρίου κάθε έτους. Η Πρώτη Πληρωμή Τόκου θα είναι στις 31 Δεκεμβρίου 2011 και θα καλύπτει την περίοδο από την Ημερομηνία Έκδοσης μέχρι τις 31 Δεκεμβρίου 2011. Κάθε Μετατρέψιμο Αξιόγραφο Ενισχυμένου Κεφαλαίου θα παύει να φέρει τόκο από την ημερομηνία εξαγοράς/αγοράς/μετατροπής. Δικαίωμα Μετατροπής: Τα ΜΑΕΚ δύνανται, κατ' επιλογή του κατόχου τους, να μετατραπούν σε Συνήθεις Μετοχές της Τράπεζας κατά τις Περιόδους Μετατροπής στην Τιμή Μετατροπής. Τιμή Μετατροπής: € 3,30 ανά συνήθη μετοχή της Τράπεζας ονομαστικής αξίας € 1,00 (και θα υπόκειται στις συνήθεις αναπροσαρμογές για εταιρικές πράξεις) ... Περίοδοι Μετατροπής: 1 - 15 Μαρτίου, 15-31 Μαΐου, 1 - 15 Σεπτεμβρίου και 15-30 Νοεμβρίου κάθε χρόνου με την πρώτη Περίοδο Μετατροπής να αρχίζει την Πρώτη Ημερομηνία Μετατροπής και την τελευταία Περίοδο Μετατροπής να τελειώνει την Τελευταία Ημερομηνία Μετατροπής. Πρώτη Ημερομηνία Μετατροπής: 1 Σεπτεμβρίου 2011. Τελευταία Ημερομηνία Μετατροπής: 31 Μαΐου 2016. Εξαγορά (Redemption): Τα ΜΑΕΚ μπορούν, κατ' επιλογή της Τράπεζας, να εξαγοραστούν στο σύνολό τους, στην ονομαστική τους αξία μαζί με οποιουσδήποτε δεδουλευμένους τόκους στις 30 Ιουνίου 2016 ή σε οποιαδήποτε ημερομηνία πληρωμής τόκου που έπεται, κατόπιν έγκρισης της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου και υπό την προϋπόθεση ότι θα αντικατασταθούν με Πρωτοβάθμιο Κεφάλαιο ίσης ή ψηλότερης διαβάθμισης ... Προαιρετική Επιλογή Ακύρωσης Πληρωμής Τόκων: Η Τράπεζα μπορεί κατά την κρίση της καθ' οιονδήποτε χρόνο, λαμβάνοντας υπόψη τη φερεγγυότητα καθώς και την οικονομική της κατάσταση, να επιλέξει να ακυρώσει την Πληρωμή Τόκου σε μη σωρευτική βάση στα πλαίσια των "Περιορισμών Μερίσματος και Κεφαλαίου" που αναφέρονται πιο κάτω. Οποιαδήποτε ακυρωθείσα πληρωμή τόκου δεν θα οφείλεται και δεν θα καθίσταται πληρωτέα από την Τράπεζα. Σε περίπτωση Ακύρωσης Πληρωμής Τόκου, η Τράπεζα δεν θα θεωρείται ότι περιήλθε σε γεγονός αθέτησης υποχρέωσης και οι κάτοχοι των ΜΑΕΚ δεν θα έχουν δικαίωμα υποβολής αίτησης για εκκαθάριση ή πτώχευση της Τράπεζας. Υποχρεωτική Ακύρωση Πληρωμής Τόκων : Σε περίπτωση που η Τράπεζα δεν τηρεί τις ελάχιστες απαιτήσεις της φερεγγυότητας όπως ορίζονται από την Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου ή δεν διαθέτει τα απαιτούμενα Διανεμητέα Στοιχεία τότε η Τράπεζα υποχρεωτικά θα ακυρώσει την Πληρωμή Τόκων στα ΜΑΕΚ. Η Κεντρική Τράπεζα δυνατόν να απαιτήσει, κατά τη διακριτική της ευχέρεια, την ακύρωση Πληρωμής Τόκων, στη βάση αξιολόγησης της φερεγγυότητας και της οικονομικής κατάστασης της Τράπεζας τα επόμενα τρία χρόνια. Διανεμητέα Στοιχεία κατά την οποιαδήποτε Ημερομηνία Πληρωμής Τόκου σημαίνει, το καθαρό κέρδος του Συγκροτήματος για το έτος που προηγείται τέτοιας Ημερομηνίας Πληρωμής Τόκου μαζί με οποιαδήποτε καθαρά κέρδη και Αδιανέμητα Κέρδη (retained earnings) που μεταφέρονται από προηγούμενα έτη και οποιεσδήποτε καθαρές μεταφορές από οποιουσδήποτε λογαριασμούς αποθεματικών σε κάθε περίπτωση οι οποίοι είναι διαθέσιμοι για διανομή στους μετόχους της Τράπεζας. Συνεπακόλουθοι Περιορισμοί Μερίσματος και Κεφαλαίου : Αν η Τράπεζα ακυρώσει την πληρωμή τόκων για οποιονδήποτε λόγο, στα πλαίσια της Προαιρετικής Επιλογής Ακύρωσης Πληρωμής Τόκων ή της Υποχρεωτικής Ακύρωσης Πληρωμής Τόκων όπως περιγράφεται πιο πάνω, τότε δεν θα επιτρέπεται η πληρωμή μερίσματος ή οποιαδήποτε άλλη καταβολή (και εξαγορά ή αγορά) πάνω στις συνήθεις μετοχές ή σε άλλες αξίες της Τράπεζας που θα λογίζονται ως πρωτοβάθμιο κεφάλαιο από την Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου, εκτός και εάν και μέχρις ότου η Τράπεζα προβεί στην επόμενη Πληρωμή Τόκου και με την επιφύλαξη των εξαιρέσεων που προβλέπονται στο Τμήμα II Μέρος Β Όρος 5 (γ). Υποχρεωτική Μετατροπή: Σε περίπτωση που επισυμβεί οποιοδήποτε Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου ή Γεγονός Βιωσιμότητας, τα ΜΑΕΚ υποχρεωτικά θα μετατρέπονται σε Συνήθεις Μετοχές, στην Τιμή Υποχρεωτικής Μετατροπής ως ο σχετικός ορισμός πιο κάτω. Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου (Contingency Event): Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου θα θεωρείται ότι έχει επισυμβεί όταν η Τράπεζα δώσει σχετική ειδοποίηση είτε (i) ότι πριν από την ημερομηνία εφαρμογής της Βασιλείας III ως αυτή θα υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση το ύψος των Βασικών Πρωτοβαθμίων Κεφαλαίων της Core Tier I Ratio είναι χαμηλότερο του 5%, ή κατά ή μετά την ημερομηνία εφαρμογής της Βασιλείας III ως αυτή θα υιοθετηθεί από την Ευρωπαϊκή Ένωση το ύψος των Κοινών Πρωτοβαθμίων Κεφαλαίων - Common Equity Tier I Ratio είναι χαμηλότερο από το ελάχιστο ποσοστό που θα καθοριστεί, ή (ii) όταν η Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου καθορίσει ότι η Τράπεζα βρίσκεται σε μη συμμόρφωση με τα απαιτούμενα κανονιστικά όρια του Δείκτη Κεφαλαιακής Επάρκειας ως καθορίζονται στους σχετικούς Εφαρμοστέους Τραπεζικούς Κανονισμούς. Σε κάθε περίπτωση θα πραγματοποιηθεί η Υποχρεωτική Μετατροπή των ΜΑΕΚ σε Συνήθεις Μετοχές συνεπεία του Γεγονότος Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου. Η Τράπεζα, κατά την αξιολόγηση της φερεγγυότητας καθώς και της οικονομικής της θέσης μπορεί να κρίνει, σε συνεννόηση με την Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου, ή η Κεντρική Τράπεζα μπορεί να απαιτήσει, κατά τη διακριτική της ευχέρεια, ότι πιθανόν η Τράπεζα να παύσει στο άμεσο μέλλον να ικανοποιεί τα ελάχιστα αποδεκτά όρια του δείκτη Βασικών Πρωτοβαθμίων Κεφαλαίων, του δείκτη Κοινών Πρωτοβαθμίων Κεφαλαίων ή του Δείκτη Κεφαλαιακής Επάρκειας, ανάλογα με την περίπτωση, και για αυτό το λόγο θα θεωρηθεί ότι Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου έχει επισυμβεί. Γεγονός Βιωσιμότητας (Viability Event): Γεγονός Βιωσιμότητας ορίζεται οποτεδήποτε (i) η Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου κρίνει ότι η υποχρεωτική μετατροπή των ΜΑΕΚ και άλλων αξιών, που με βάση τους όρους τους δυνατόν να μετατραπούν σε συνήθεις μετοχές σε Γεγονός Βιωσιμότητας, είναι αναγκαία για βελτίωση της κεφαλαιακής επάρκειας της Τράπεζας και θα συμβάλει στη διατήρηση της φερεγγυότητας της Τράπεζας και/ή (ιι) η Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου κρίνει ότι η Τράπεζα θα χρειαστεί έκτακτη κρατική βοήθεια για (α) τη διατήρηση της φερεγγυότητάς της ή (β) αποφυγή του ενδεχομένου πτώχευσής της ή (γ) δεν είναι σε θέση να αποπληρώσει σημαντικό μέρος των υποχρεώσεών της ή (iii) σε άλλες παρόμοιες καταστάσεις. Τιμή Υποχρεωτικής Μετατροπής : Τα ΜΑΕΚ θα μετατραπούν υποχρεωτικά σε τέτοιο αριθμό Συνήθων Μετοχών που θα καθορίζεται διαιρώντας την ονομαστική αξία των ΜΑΕΚ με το ψηλότερο της Κατώτατης Τιμής (Floor Price) και της ισχύουσας Τιμής Υποχρεωτικής Μετατροπής κατά τη σχετική Ημερομηνία Υποχρεωτικής Μετατροπής. Τιμή Υποχρεωτικής Μετατροπής σε οποιαδήποτε στιγμή σε Συνήθεις Μετοχές της Εταιρίας είναι εισηγμένες προς διαπραγμάτευση σε αναγνωρισμένο χρηματιστήριο ορίζεται το χαμηλότερο από (i) την ανώτατη τιμή των € 3,30 (και οποιεσδήποτε μετέπειτα τυχόν συνήθεις αναπροσαρμογές για εταιρικές πράξεις ), και (ιι) το 80% της μεσοσταθμικής τιμής διαπραγμάτευσης της μετοχής των πέντε εργάσιμων ημερών που προηγούνται της Ειδοποίησης για Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου ή Γεγονός Βιωσιμότητας. Κατώτατη Τιμή (Floor Price) ορίζεται η ονομαστική αξία ανά Συνήθη Μετοχή (που κατά την ημερομηνία έκδοσης είναι € 1) ... Παράγοντες Κινδύνου: Η δυνατότητα της Τράπεζας να εκπληρώσει τις υποχρεώσεις της ως πηγάζουν από τα ΜΑΕΚ υπόκειται σε σειρά κινδύνων. Οι Παράγοντες Κινδύνου περιλαμβάνουν, μεταξύ άλλων, κίνδυνους ρευστότητας, κίνδυνους αγοράς, ως επίσης και πιστωτικούς, λειτουργικούς, ρυθμιστικούς και νομικούς κινδύνους. Επιπρόσθετα, υπάρχουν κίνδυνοι οι οποίοι είναι ουσιώδεις στην αξιολόγηση των κινδύνων σε σχέση με τα ΜΑΕΚ. Οι κίνδυνοι αυτοί περιλαμβάνουν, αλλά δεν περιορίζονται, το γεγονός ότι τα ΜΑΕΚ δυνατόν να μην είναι κατάλληλη επένδυση για όλους τους επενδυτές καθώς και συγκεκριμένοι κίνδυνοι που αφορούν τους όρους έκδοσής τους, περιλαμβανομένων της υποχρεωτικής μετατροπής σε μετοχές έπειτα από Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου και Γεγονός Βιωσιμότητας αλλά και άλλους κινδύνους αγοράς, ως περιγράφονται με μεγαλύτερη λεπτομέρεια στο Τμήμα II, Μέρος Α του παρόντος Ενημερωτικού Δελτίου. Προορισμός Προϊόντος Έκδοσης: Το καθαρό προϊόν από την έκδοση των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου θα ενισχύσει την Τράπεζα με επιπρόσθετο πρωτοβάθμιο κεφάλαιο βοηθώντας στη διατήρηση ισχυρών και ανταγωνιστικών δεικτών κεφαλαιακής επάρκειας ...Εισαγωγή και Διαπραγμάτευση: Τα ΜΑΕΚ θα εισαχθούν και θα διαπραγματεύονται στο Χρηματιστήριο Αξιών Κύπρου και στο Χρηματιστήριο Αθηνών, εφόσον ληφθούν οι σχετικές εγκρίσεις από τις αρμόδιες αρχές". Στο Μέρος A' του Τμήματος II του εν λόγω Ενημερωτικού Δελτίου αναφέρεται σχετικώς με τους κινδύνους της επενδύσεως ότι "Η επένδυση στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου και σε μετοχές της Τράπεζας Κύπρου υπόκειται σε μια σειρά κινδύνων. Μαζί με τις λοιπές πληροφορίες που περιέχονται ή ενσωματώνονται μέσω παραπομπής στο παρόν Ενημερωτικό Δελτίο, οι δυνητικοί επενδυτές θα πρέπει να εξετάσουν προσεκτικά τους κινδύνους που περιγράφονται στο παρόν Ενημερωτικό Δελτίο, πριν επενδύσουν στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου που περιλαμβάνουν την επιλογή ή/και υποχρεωτική μετατροπή τους σε μετοχές και ως εκ τούτου σε μετοχές της Εταιρίας. Εάν επέλθει οποιοδήποτε από τα γεγονότα που περιγράφονται παρακάτω, το Συγκρότημα, η χρηματοοικονομική θέση του ή τα αποτελέσματα της λειτουργίας του ενδέχεται να επηρεαστούν δυσμενώς και ουσιωδώς και, ανάλογα, μπορεί να σημειωθεί πτώση στην αξία και την τιμή πώλησης των μετοχών της Εταιρίας, οδηγώντας σε απώλεια του συνόλου ή μέρους οποιασδήποτε επένδυσης σε αυτές. Επιπρόσθετα, οι κίνδυνοι και οι αβεβαιότητες που περιγράφονται παρακάτω μπορεί να μην είναι οι μόνοι που ενδεχομένως να αντιμετωπίσει το Συγκρότημα. Πρόσθετοι κίνδυνοι και αβεβαιότητες που επί του παρόντος δεν είναι γνωστοί ή που δεν θεωρούνται ουσιώδεις, μπορεί να επιδράσουν δυσμενώς τις επιχειρηματικές δραστηριότητες του Συγκροτήματος", ακολούθως περιγράφονται οι σχετιζόμενοι με τις επιχειρηματικές δραστηριότητες του Συγκροτήματος της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας κίνδυνοι (κίνδυνος από τις επικρατούσες στην Κύπρο και στο εξωτερικό οικονομικές συνθήκες, κίνδυνος από τις διακυμάνσεις της αγοράς, κίνδυνος επιτοκίων, κίνδυνος από τις μεταβολές στις τρέχουσες τιμές μετοχών και άλλων αξιών, συναλλαγματικός κίνδυνος, κίνδυνος σχετικώς με τους δανειζομένους και την πιστωτική ικανότητα των αντισυμβαλλομένων της Τράπεζας, κίνδυνος μεταβολών των συνθηκών της αγοράς με συνέπεια αρνητικές αναπροσαρμογές στην εύλογη αξία των χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων του Συγκροτήματος, κίνδυνος ρευστότητας, κίνδυνος μη ικανοποιητικής κεφαλαιακής επάρκειας για κάλυψη των ελάχιστων εποπτικών απαιτήσεων, εποπτικός κίνδυνος, κίνδυνος αστοχίας ή αποτυχίας των εσωτερικών διαδικασιών και λειτουργιών του Συγκροτήματος, κίνδυνος σχετιζόμενος με τις δραστηριότητες του Συγκροτήματος στην Ελλάδα, κίνδυνος σχετιζόμενος με τις δραστηριότητες του Συγκροτήματος στη Ρωσία, κίνδυνος σχετικός με τις πολιτικές και οικονομικές εξελίξεις στην Κύπρο, κίνδυνος μεταβολής του σχετικού ρυθμιστικού ή νομικού πλαισίου, νομικός κίνδυνος, φορολογικός κίνδυνος, κίνδυνος εκθέσεως σε ιδιαιτέρως ανταγωνιστικό περιβάλλον, κίνδυνος απώλειας ανωτέρων διευθυντικών στελεχών και άλλου προσωπικού, ασφαλιστικός κίνδυνος, κίνδυνος διακοπής ή παραβιάσεως των συστημάτων πληροφορικής του Συγκροτήματος, κίνδυνος γενέσεως προσθέτων υποχρεώσεων για ωφελήματα αφυπηρετήσεως προσωπικού). Περαιτέρω, καθ' όσον αφορά στους κινδύνους, οι οποίοι σχετίζονται με την εν λόγω έκδοση Μ.Α.Ε.Κ., ρητώς αναφέρεται (υπό τον τίτλο "Τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου αποτελούν μια νέα μορφή επένδυσης και δυνατόν να μην είναι κατάλληλα για όλους τους επενδυτές") ότι "Τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου αποτελούν μια νέα μορφή επένδυσης και δυνατόν να μην είναι κατάλληλα για όλους τους επενδυτές. Κατά συνέπεια, μια επένδυση στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου και τις μετοχές της Τράπεζας (στις οποίες είναι μετατρέψιμα) εμπεριέχει αυξανόμενους και εσωτερικούς κινδύνους. Κάθε πιθανός επενδυτής στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου πρέπει να καθορίσει την καταλληλότητα μιας τέτοιας επένδυσης λαμβάνοντας υπόψη τις περιστάσεις του. Συγκεκριμένα κάθε πιθανός επενδυτής πρέπει: ι. να κατέχει τις κατάλληλες γνώσεις έτσι ώστε να είναι σε θέση να αξιολογήσει τα οφέλη και τους κινδύνους μιας επένδυσης στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου όπως και των πληροφοριών που περιλαμβάνονται ή ενσωματώνονται στο παρόν Ενημερωτικό Δελτίο, ιι. να έχει πρόσβαση, τις κατάλληλες γνώσεις και τα κατάλληλα αναλυτικά εργαλεία έτσι ώστε να είναι σε θέση να αξιολογήσει, στα πλαίσια της δικής του οικονομικής κατάστασης, μια πιθανή επένδυση στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου και τον αντίκτυπο στο γενικό του επενδυτικό χαρτοφυλάκιο που δυνατό να έχει η επένδυσή του στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου, iii. να έχει ικανοποιητικούς οικονομικούς πόρους και ρευστότητα για να αναλάβει τους κινδύνους επένδυσης στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου συμπεριλαμβανομένων των κινδύνων σε περίπτωση που το νόμισμα για την αποπληρωμή του κεφαλαίου ή των τόκων είναι διαφορετικό από το νόμισμα του επενδυτή, ιν. να κατανοήσει με λεπτομέρεια τους όρους έκδοσης των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου και ιδιαίτερα αλλά όχι μόνο τους όρους που αφορούν την Ακύρωση Τόκου, την Αναγκαστική Μετατροπή σε μετοχές, το Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου και το Γεγονός Βιωσιμότητας και να κατανοεί τη λειτουργία των σχετικών με την έκδοση κεφαλαιαγορών όπως και την πιθανότητα να υπάρξει Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου και Γεγονός Βιωσιμότητας, ν. να αναγνωρίσει ότι υπάρχει περίπτωση να μην καταφέρει να πωλήσει ή να μεταφέρει τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου για σημαντικό χρονικό διάστημα ή και καθόλου, vi. να είναι σε θέση να αξιολογήσει (είτε μόνος είτε με τη βοήθεια ενός οικονομικού συμβούλου) τα πιθανά σενάρια όσον αφορά την οικονομία, το επιτόκιο και άλλους παράγοντες που μπορούν να έχουν επιπτώσεις στην επένδυσή του, τη μετατροπή των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου σε μετοχές, και τη δυνατότητά του να αναλάβει τους κινδύνους που απορρέουν. Τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου είναι νέα χρηματοοικονομικά μέσα. Ένας πιθανός επενδυτής δεν πρέπει να επενδύσει στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου εκτός αν κατέχει τη γνώση και την εμπειρία (είτε από μόνος του είτε με έναν οικονομικό σύμβουλο) για να αξιολογήσει την απόδοση των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου στις μεταβαλλόμενες συνθήκες αγοράς, τα αποτελέσματα που θα προκύψουν από την πιθανότητα μετατροπής τους, την αξία τους και την επίδραση που αυτή η επένδυση θα έχει στο γενικό τους επενδυτικό χαρτοφυλάκιο. Πριν από τη λήψη μιας απόφασης για επένδυση, οι πιθανοί επενδυτές πρέπει να εξετάσουν προσεκτικά, λαμβάνοντας υπόψη τις οικονομικές περιστάσεις και τους στόχους της επένδυσής τους και όλες τις πληροφορίες που περιλαμβάνονται στο παρόν ενημερωτικό δελτίο". Στο Μέρος Α' του Τμήματος II του εν λόγω Ενημερωτικού Δελτίου μεταξύ άλλων αναφέρεται επίσης : α) (υπό τον γενικό τίτλο "Οι Κάτοχοι είναι ιδιαίτερα εκτεθειμένοι στον κίνδυνο διακύμανσης στην αξία των μετοχών της Τράπεζας") ότι "Σε περίπτωση πραγματοποίησης Γεγονότος Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου ή Γεγονότος Βιωσιμότητας τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου θα μετατραπούν υποχρεωτικά σε μετοχές ... ", β) (υπό τον γενικό τίτλο "Προαιρετική Επιλογή και Υποχρεωτική Ακύρωση Πληρωμής Τόκων σε μη συσσωρευτική βάση") ότι "Η Τράπεζα μπορεί κατά την κρίση της να ακυρώσει οποιαδήποτε πληρωμή τόκου υπό τους περιορισμούς που περιγράφονται Μέρος Β, Όρο 5 " Συνεπακόλουθοι Περιορισμοί Μερίσματος και Κεφαλαίου " Πριν από την ημερομηνία οποιασδήποτε Πληρωμής Τόκου, η Τράπεζα, κατά την κρίση της, αν διαπιστώσει ότι δεν τηρεί την σχετική Κεφαλαιακή Επάρκεια, όπως αυτή ορίζεται από την Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου, ή ότι η Πληρωμή Τόκου θα έχει ως αποτέλεσμα η Τράπεζα να παύσει να ικανοποιεί την προαναφερόμενη Κεφαλαιακή Επάρκεια, τότε η Τράπεζα έχει τη δυνατότητα να ακυρώσει την Πληρωμή τέτοιων Τόκων σε μη σωρευτική βάση, στα πλαίσια όμως των "Συνεπακόλουθων Περιορισμών Μερίσματος και Κεφαλαίου " ως περιγράφεται στο Τμήμα II, Μέρος Β/ΙΙ στον Όρο 5. Περαιτέρω, η Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου δύναται, και στη βάση αξιολόγησης της οικονομικής κατάστασης και της φερεγγυότητας της Τράπεζας για τα επόμενα τρία χρόνια, να απαιτήσει την ακύρωση πληρωμής τόκου ή κεφαλαίου. Η πληρωμή τόκων προς τους κατόχους Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου θα γίνεται πάντοτε σε μετρητά ", γ) (υπό τον τίτλο " Αξίες Αόριστης Διάρκειας χωρίς οποιαδήποτε νομική ημερομηνία λήξης ") ότι "Τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου είναι αξίες αόριστης διάρκειας χωρίς ημερομηνία λήξης και γι' αυτό το λόγο οι επενδυτές θα λάβουν το κεφάλαιο επένδυσής τους μόνο στην περίπτωση που η Τράπεζα επιλέξει να τα εξαγοράσει με την προηγούμενη έγκριση της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου ", δ) (υπό το γενικό τίτλο "Η Τράπεζα έχει το δικαίωμα αλλά όχι την υποχρέωση εξαγοράς [Redemption] και Αγοράς των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου ") ότι "Η Τράπεζα δεν έχει καμία υποχρέωση εξαγοράς ή αγοράς των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου σε οποιοδήποτε χρονικό διάστημα και οι Κάτοχοι δεν έχουν οποιοδήποτε δικαίωμα απαίτησης της εξαγοράς ή αγοράς από την Τράπεζα. Η Τράπεζα όμως έχει την επιλογή με την προηγούμενη έγκριση της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου, να εξαγοράσει ολόκληρο το ποσό των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου στην ονομαστική τους αξία μαζί με οποιουσδήποτε δεδουλευμένους τόκους στις 30 Ιουνίου 2016, ή σε οποιαδήποτε Ημερομηνία Πληρωμής Τόκου που έπεται και υπό την προϋπόθεση ότι θα αντικατασταθούν με Πρωτοβάθμιο Κεφάλαιο ... ", ε ) (υπό τον γενικό τίτλο "Καθεστώς Εξασφάλισης και Προτεραιότητα Κατάταξης σε περίπτωση διάλυσης ") ότι " ... εάν η Τράπεζα τελεί υπό διάλυση ή εκκαθάριση, ο εκκαθαριστής θα ικανοποιήσει πρώτα όλες τις αξιώσεις των καταθετών ή άλλων πιστωτών των οποίων οι αξιώσεις δεν είναι ελάσσονος προτεραιότητας ως προς τις αξιώσεις των καταθετών και πιστωτών των οποίων οι αξιώσεις είναι ελάσσονος προτεραιότητας (subordinated) πλην εκείνων των οποίων οι αξιώσεις είναι ίσης προτεραιότητας (rank pari passu) με τις αξιώσεις των κατόχων Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου. Σε περίπτωση που η Τράπεζα δεν έχει ικανοποιητικά περιουσιακά στοιχεία για τον πλήρη διακανονισμό των αξιώσεων που δεν είναι ελάσσονος προτεραιότητας, τότε οι αξιώσεις των Κατόχων των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου δύνανται να χάσουν το σύνολο ή μέρος της επένδυσής τους. Επιπλέον, εάν τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου μετατραπούν σε Συνήθεις Μετοχές μετά από την πραγματοποίηση Γεγονότος Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου ή Γεγονότος Βιωσιμότητας, κάθε Κάτοχος θα υποστεί περαιτέρω μείωση της προτεραιότητας των δικαιωμάτων και αξιώσεών του λόγω της μετατροπής της επένδυσής του σε Συνήθεις Μετοχές και υπάρχει κίνδυνος οι μέτοχοι να χάσουν μέρος ή ολόκληρη την επένδυσή τους" και στ) (υπό τον τίτλο "Τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου κατατάσσονται ως Πρωτοβάθμιο Κεφάλαιο [ Tier 1 capital ] ") ότι "Τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου κατατάσσονται ως πρωτοβάθμιο Κεφάλαιο (Tier 1 capital) και πιθανοί επενδυτές θα πρέπει να εξετάσουν προσεκτικά τα χαρακτηριστικά τους που αφορούν μεταξύ άλλων και την προτεραιότητα κατάταξης, το καθεστώς εξασφάλισής τους και την αόριστη διάρκειά τους". Τέλος, στο αυτό Τμήμα του εν λόγω Ενημερωτικού Δελτίου επισημαίνεται (υπό τον γενικό τίτλο "ΠΑΡΑΓΟΝΤΕΣ ΚΙΝΔΥΝΟΥ ΣΧΕΤΙΚΑ ΜΕ ΤΟΥΣ ΚΑΤΟΧΟΥΣ ΜΕΤΑΤΡΕΨΙΜΩΝ ΧΡΕΟΓΡΑΦΩΝ 2013/18, ΜΕΤΑΤΡΕΨΙΜΩΝ ΑΞΙΟΓΡΑΦΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΚΑΙ ΑΞΙΟΓΡΑΦΩΝ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΣΕΙΡΑ Γ (12/2007) ΠΟΥ ΔΥΝΑΤΟΝ ΝΑ ΕΠΙΛΕΞΟΥΝ ΤΗΝ ΑΝΤΑΛΛΑΓΗ ΣΕ ΜΕΤΑΤΡΕΨΙΜΑ ΑΞΙΟΓΡΑΦΑ ΕΝΙΣΧΥΜΕΝΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ") ότι "Οι κάτοχοι των Μετατρέψιμων Χρεογράφων 2013/2018, Μετατρέψιμων Αξιογράφων Κεφαλαίου και Αξιογράφων Κεφαλαίου 12/2007 της Τράπεζας, πριν τη λήψη οποιασδήποτε απόφασης για συμμετοχή στην έκδοση των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου μέσω της πιθανής ανταλλαγής των Μετατρέψιμων Χρεογράφων 2013/2018, Μετατρέψιμων Αξιογράφων Κεφαλαίου και Αξιογράφων Κεφαλαίου 12/2007 της Τράπεζας που ήδη κατέχουν θα πρέπει να μελετήσουν προσεκτικά, λαμβάνοντας υπόψη τη δική τους οικονομική κατάσταση, τους επενδυτικούς στόχους και ορίζοντες και τις πληροφορίες που περιέχονται στο παρόν Ενημερωτικό Δελτίο και ιδιαίτερα τους κινδύνους που περιγράφονται πιο κάτω και αφορούν τη νέα έκδοση και το ενδεχόμενο ανταλλαγής ...Τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου παρουσιάζουν ουσιαστικές διαφορές από τα Μετατρέψιμα Χρεόγραφα 2013/2018, τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Κεφαλαίου και τα Αξιόγραφα Κεφαλαίου 12/2007. Τα Μετατρέψιμα Χρεόγραφα 2013/2018 ( τα οποία κατατάσσονται ως δευτεροβάθμιο κεφάλαιο (Tier 2 capital) της Τράπεζας) έχουν ουσιαστικές διαφορές από τα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου (τα οποία κατατάσσονται ως πρωτοβάθμιο κεφάλαιο (Tier 1 capital) της Τράπεζας). Οι Κάτοχοι Μετατρέψιμων Χρεογράφων 2013/2018, Μετατρέψιμων Αξιογράφων Κεφαλαίου και Αξιογράφων Κεφαλαίου 12/2007 θα πρέπει να εξετάσουν τις διαφορές μεταξύ των Μετατρέψιμων Χρεογράφων 2103/2018, Μετατρέψιμων Αξιογράφων Κεφαλαίου και Αξιογράφων Κεφαλαίου 12/2007 και των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου οι οποίες περιλαμβάνουν, μεταξύ άλλων, την προτεραιότητά κατάταξης και το καθεστώς εξασφάλισής τους, τη διάρκειά τους, το επιτόκιο, την εξαγορά και τη δυνατότητα μετατροπής σε μετοχές της Τράπεζας εφόσον υφίσταται καθώς και της υποχρεωτικής μετατροπής σε συνήθεις μετοχές σε περίπτωση που επισυμβεί Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου ή Γεγονός Βιωσιμότητας. Οι πλήρεις όροι των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου παρουσιάζονται στο Μέρος Β του παρόντος Ενημερωτικού Δελτίου ... ", ότι (υπό τον τίτλο "Αβεβαιότητα ως προς τη ρευστότητα κατά τη διαπραγμάτευση των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου") ότι "Η Τράπεζα δεν σκοπεύει να υποβάλει αίτηση για εισαγωγή προς διαπραγμάτευση των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου σε οποιαδήποτε ρυθμισμένη αγορά εκτός από την αγορά του Χρηματιστηρίου Αξιών Κύπρου και του Χρηματιστηρίου Αξιών. Τα νέα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου είναι τίτλοι για τους οποίους δεν υπάρχουν συναλλαγές σε καμία αγορά και δεν μπορεί να υπάρξει καμία διαβεβαίωση μελλοντικής ρευστότητας στις αγορές που αναμένεται να εισαχθούν ", ως και (υπό τον τίτλο " Οι κάτοχοι των Μετατρέψιμων Χρεογράφων 2013/18, Μετατρέψιμων Αξιογράφων Κεφαλαίου και Αξιογράφων Κεφαλαίου 12/2007 οφείλουν να συμβουλευθούν τους οικονομικούς, φορολογικούς και νομικούς τους συμβούλους ") ότι "Οι κάτοχοι των Μετατρέψιμων Χρεογράφων 2013/2018, Μετατρέψιμων Αξιογράφων Κεφαλαίου και Αξιογράφων Κεφαλαίου 12/2007 οφείλουν να συμβουλευθούν τους οικονομικούς, φορολογικούς και νομικούς τους συμβούλους σχετικά με την καταλληλότητα τυχόν ανταλλαγής ή μη της επένδυσής τους και των τυχόν συνεπειών στη φορολογική τους θέση και τις λογιστικές ή οικονομικές συνέπειες τυχόν επένδυσης στα Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου. Η σχετική αναλογία ανταλλαγής (στη βάση της ονομαστικής τους αξίας) μπορεί κατά την εισαγωγή των Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου στα δύο χρηματιστήρια να μην απεικονίζει την τιμή και σχετική σχέση στην τιμή διαπραγμάτευσης των αντίστοιχων κινητών αξιών", τέλος δε αναφορικώς με παράγοντες κινδύνου, σχετιζομένους με τις μετοχές, ρητώς αναφέρεται ότι τα Χρηματιστήρια Αξιών Αθηνών και Κύπρου έχουν χαμηλή ρευστότητα και παρουσιάζουν εντονότερες διακυμάνσεις από άλλα χρηματιστήρια της Ευρώπης και των Ηνωμένων Πολιτειών Αμερικής, με συνέπεια τη δημιουργία σοβαρού ενδεχομένου δυσμενούς επηρεασμού της τιμής της μετοχής της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας. Περαιτέρω, η επιδείνωση των οικονομικών μεγεθών της Ελληνικής Δημοκρατίας ιδίως μετά το έτος 2009 και η συνεπεία αυτής υποβάθμιση των Ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου (εφεξής Ο.Ε.Δ.) και εντεύθεν της πιστοληπτικής ικανότητας της χώρας επηρέασε δυσμενώς τη θέση της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας, η οποία, παρά το γεγονός ότι τελούσε σε γνώση της ραγδαίας επιδεινώσεως των στοιχείων της ελληνικής οικονομίας, κατά το χρονικό διάστημα μεταξύ μηνός Δεκεμβρίου του έτους 2009 και μηνός Απριλίου έτους 2010 αύξησε την έκθεσή της σε Ο.Ε.Δ. μέχρι του ποσού των δύο δισεκατομμυρίων τετρακοσίων εκατομμυρίων ΕΥΡΩ (2.400.000.000 €), ενώ τα ίδια κεφάλαια αυτής ανέρχονταν σε δύο δισεκατομμύρια πεντακόσια εκατομμύρια ΕΥΡΩ (2.500.000.000 €), με συνέπεια η συγκέντρωση πραγματικού κινδύνου για την εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία να ανέρχεται σε ποσοστό 80%, περαιτέρω δε, δεν έλαβε μέτρα περιορισμού του κινδύνου αυτού (είτε με πώληση Ο.Ε.Δ. είτε με αγορά Συμβολαίων Ανταλλαγής Πιστωτικής Αθετήσεως - Credit Default Swaps CDS]). Η συνεχής επιδείνωση των μεγεθών της ελληνικής οικονομίας επέφερε εν τέλει καίριο πλήγμα στη κεφαλαιακή επάρκεια της - εκτεθειμένης σε υπερβολικό βαθμό σε Ο.Ε.Δ. - εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας (δεδομένου ότι οι επενδύσεις της τελευταίας σε Ο.Ε.Δ. την 31.3.2010 είχαν λογιστική αξία 2.000.000.000 €), η τελική δε ζημία στα ίδια κεφάλαια αυτής από τη συγκεκριμένη αιτία (απομείωση αξίας Ο.Ε.Δ.) ανήλθε κατά το τέλος του έτους 2010 (31.12.2010) στο ποσόν των 529.513.000 €. Ωστόσο, η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία απέφυγε να αποτυπώσει λογιστικώς τις ζημίες της από την απομείωση της αξίας των Ο.Ε.Δ. στις ετήσιες οικονομικές της καταστάσεις (καθ' όσον τούτο θα είχε ευθεία επίπτωση στην κεφαλαιακή της επάρκεια και στον Δείκτη Tier Core 1), αποκρύπτοντας σκόπιμα την πραγματική οικονομική της κατάσταση, αλλά αντιθέτως προέβη σε επαναταξινόμηση του χαρτοφυλακίου της, περαιτέρω δε, επιχείρησε την προώθηση προς το επενδυτικό κοινό μέσω του δικτύου υποκαταστημάτων της στην Ελλάδα και την Κύπρο των σύνθετων αυτών επενδυτικών προϊόντων {Μ.Α.Ε.Κ.}, τα οποία έφεραν τα ανωτέρω περιγραφόμενα χαρακτηριστικά, με προφανή σκοπό την απορρόφηση του μείζονος μέρους των απωλειών αυτών, εν αγνοία και με παραπλάνηση των υποψηφίων επενδυτών ως προς την πραγματική οικονομική της κατάσταση και το βαθμό ασφαλείας της επενδύσεώς τους, όπως κατωτέρω θα εκτεθεί. Ειδικότερα, γνωρίζοντας η εναγομένη - εκκαλούσα τη σπουδαιότητα της επιτυχούς κάλυψης της έκδοσης των Μ.Α.Ε.Κ. στο σύνολό τους, εκμεταλλεύτηκε την προνομιακή πληροφόρηση που είχε σε σχέση με τους ενάγοντες επενδυτές, την ισχυρή οργανωτική και λειτουργική της υποδομή και τη δυνατότητα διείσδυσης στην περιουσιακή τους σφαίρα, αφού γνώριζε τις καταθέσεις αυτών των πελατών της και με ελλιπή και παραπλανητική ενημέρωση και σύσταση, τους έπεισε μέσω των αρμόδιων υπαλλήλων της, οι οποίοι αναφέρονται ειδικότερα κατωτέρω, δολίως να τοποθετήσουν τις αποταμιεύσεις τους στα Μ.Α.Ε.Κ., χωρίς όμως να προβεί στον αναγκαίο έλεγχο συμβατότητας αυτών με τα συγκεκριμένα προϊόντα και χωρίς να τους ενημερώσει για τους παραπάνω λεπτομερώς αναφερόμενους κινδύνους. Συγκεκριμένα, η Διοίκηση της εναγομένης, με στόχο την καλύτερη και αποδοτικότερη προώθηση των εν λόγω προϊόντων, συνέστησε στους αρμοδίους για την προώθηση των εν λόγω προϊόντων υπαλλήλους της να απευθυνθούν σε πελάτες των καταστημάτων, μετόχους της εναγομένης ή μη αλλά και στους προθεσμιακούς καταθέτες. Ακολούθησε η αποστολή στα κατά τόπους καταστήματα κάποιων απαραίτητων ενημερωτικών εγγράφων με συχνές ερωτήσεις και απαντήσεις σε σχέση με την έκδοση του μετατρέψιμου ομολόγου καθώς και με τα επιχειρήματα πώλησης αυτού, ενώ ταυτόχρονα προγραμματίστηκαν συναντήσεις και ενημερώσεις με τηλεδιάσκεψη μέσω της εφαρμογής Centra, που επιτρέπει τη σύγχρονη διάδραση των συμμετεχόντων με ήχο και βίντεο. Στις ενημερώσεις αυτές δινόταν έμφαση στα πλεονεκτήματα του συγκεκριμένου προϊόντος για τους πελάτες, καθώς και στο προφίλ των πελατών που θα έπρεπε να προσεγγίσουν, όπως επενδυτές και καταθέτες, που θα δέχονταν να δεσμεύσουν τα χρήματα τους για κάποια χρόνια, προκειμένου να έχουν μεγαλύτερες αποδόσεις, από τις συνήθεις καταθέσεις, όπως για παράδειγμα επιτόκιο 6,5%. Επιπλέον αναφέρθηκε στους αρμοδίους υπαλλήλους της εναγόμενης ότι αυτοί θα έπρεπε να τονίζουν στους υποψήφιους αγοραστές εκείνα τα πλεονεκτήματα του προϊόντος που θα τους οδηγούσαν στην αγορά του, όπως το γεγονός ότι αυτοί θα απολάμβαναν την ασφάλεια της προθεσμιακής κατάθεσης, με υψηλό επιτόκιο και την εξάμηνη απόληψη των τόκων. Ακόμη, τους είχαν δώσει σαφείς οδηγίες να "σπάνε" τις προθεσμιακές καταθέσεις χωρίς ποινή για όσους ήθελαν να συμμετάσχουν και δεν είχε λήξει η προθεσμιακή τους κατάθεση. Στα πλαίσια της ως άνω ακολουθούμενης πολιτικής, τον Μάιο του 2011 οι ενάγοντες - εφεσίβλητοι προσεγγίστηκαν από τους αρμόδιους παρακάτω αναφερόμενους υπαλλήλους της εναγομένης - εκκαλούσας, με τους οποίους ο καθένας τους συναλλασσόταν μέχρι τότε, προκειμένου να αγοράσουν τα προϊόντα αυτά [Μ.Α.Ε.Κ.]. Συγκεκριμένα, ο πρώτος εφεσίβλητος, Β. Γ., ειδοποιήθηκε τηλεφωνικά, στις αρχές Μαΐου 2011 από τον αρμόδιο υπάλληλο της εκκαλούσας στο κατάστημα Θεσσαλονίκης, επί της οδού ..., Φ. Δ., ο οποίος τον είχε εξυπηρετήσει σε όλες τις συναλλαγές του μέχρι τότε, και του ζήτησε να προσέλθει στο κατάστημα προκειμένου να τον ενημερώσει για ένα εναλλακτικό προθεσμιακό πρόγραμμα της Τράπεζας. Πράγματι, στις 6.5.2011 ο πρώτος εφεσίβλητος πήγε στο κατάστημα και εκεί ο άνω υπάλληλος του πρότεινε να τοποθετήσει το σύνολο των αποταμιεύσεών του σε δολλάρια, που έως τότε διατηρούσε σε κατάθεση ταμιευτηρίου στην εκκαλούσα- εναγομένη τράπεζα, στο εν λόγω προϊόν, αναφέροντάς του ότι το προθεσμιακό αυτό πρόγραμμα είναι πενταετούς διάρκειας έχει την ασφάλεια της προθεσμιακής κατάθεσης και πρόσθετα πλεονεκτήματα, καλό και σταθερό επιτόκιο 6% καταβλητέο κάθε εξάμηνο και την εγγύηση του κεφαλαίου από την τράπεζα Κύπρου που τα τελευταία χρόνια παρουσιάζει σταθερή ανάπτυξη. Επίσης, τον διαβεβαίωσε ότι σε περίπτωση ανάγκης να λάβει νωρίτερα το κεφάλαιο μπορούσε οποτεδήποτε να σπάσει την κατάθεση αλλά θα έχανε τους τόκους του τρέχοντος εξαμήνου. Ο δεύτερος, ο τρίτος και ο τέταρτος των εναγόντων - εφεσιβλήτων επισκέφθηκαν στις 10-5-2011 το κατάστημα της εναγομένης - εκκαλούσας στη Λιβαδειά Βοιωτίας, κατόπιν τηλεφωνικής πρόσκλησης του υποδιευθυντή, Χ. Μ., με τον οποίο διατηρούσαν φιλικές σχέσεις, καθώς κατάγονταν όλοι από το χωριό Δεσφίνα του Ν. Βοιωτίας, ο οποίος και τους προέτρεψε να επενδύσουν στο συγκεκριμένο προϊόν αναφέροντάς τους ότι το νέο αυτό προθεσμιακό πρόγραμμα της τράπεζας παρείχε πλήρη διασφάλιση κεφαλαίου, αξιόλογο, σταθερό και εγγυημένο επιτόκιο 6,5% για το ευρώ και 6% για το δολλάριο, ότι η κατάθεση αυτή τελεί υπό την εγγύηση της τράπεζας Κύπρου. Ο πέμπτος, η έκτη και η έβδομη των εναγόντων- εφεσιβλήτων ενημερώθηκαν τηλεφωνικά, περί τα τέλη Απριλίου του έτους 2011, από τον Ι. Γ., διευθυντή του καταστήματος Ορεστιάδας της πρώτης εναγομένης - εκκαλούσας τραπεζικής εταιρίας, ο οποίος ήταν εξάδελφος και συμμαθητής του πέμπτου ενάγοντος, σχετικά με το ως άνω επενδυτικό προϊόν, στο οποίο και τους προέτρεψε να καταθέσουν μέρος των αποταμιεύσεών τους, αναφέροντάς τους ότι είναι ισοδύναμο της προθεσμιακής κατάθεσης με προνομιακό και σταθερό επιτόκιο 6,5% καταβλητέο ανά εξάμηνο, ενώ τους διαβεβαίωσε ότι, παρά την οικονομική κρίση και τη φημολογία για έξοδο από το ευρώ, η τράπεζα Κύπρου ως εύρωστη οικονομικά κυπριακή τράπεζα δεν θα επηρεαζόταν και με τη λήξη της πενταετίας θα λάμβαναν στο ακέραιο το κεφάλαιό τους σε ευρώ και υψηλούς τόκους κάθε εξάμηνο. Επίσης, για να τους πείσει να τοποθετήσουν τα χρήματά τους σε ΜΑΕΚ, τους είπε ότι η συγκεκριμένη προωθητική ενέργεια θα έληγε άμεσα και προκειμένου να επωφεληθούν μπορούσε να σπάσει την προθεσμιακή τους κατάθεση που έληγε στις 25.4.2011 χωρίς κάποια ποινή, προκειμένου να τοποθετήσουν τα χρήματά τους στο άνω προϊόν. Ο όγδοος ενάγων - εφεσίβλητος, Α. Ρ., κατά την επίσκεψή του στο κατάστημα Πειραιά της πρώτης εναγομένης - εκκαλούσας, προκειμένου να ανανεώσει την προθεσμιακή κατάθεση που τηρούσε σε αυτή, ενημερώθηκε από την υπάλληλο Κ. Τ. για το ίδιο ως άνω προϊόν, η οποία μάλιστα του συνέστησε την πρόωρη λήξη της προθεσμιακής του κατάθεσης και την τοποθέτηση των χρημάτων του στα Μ.Α.Ε.Κ. παρουσιάζοντάς του το επενδυτικό αυτό προϊόν σαν ένα νέο είδος προθεσμιακής κατάθεσης της τράπεζας Κύπρου, που προσέφερε ιδιαίτερα υψηλό επιτόκιο 6%, ότι το κεφάλαιο θα είναι πλήρως εξασφαλισμένο και στην πενταετία θα επιστραφεί και ότι θα λαμβάνει τους τόκους κάθε εξάμηνο. Ο ένατος ενάγων- εφεσίβλητος, Δ. Α., ενημερώθηκε τηλεφωνικά από τη διευθύντρια του καταστήματος Κορυδαλλού, Μ. Α., στις αρχές Μάϊου του έτους 2011, κατόπιν επανειλημμένων τηλεφωνικών κλήσεων που δέχθηκε στο κινητό του τηλέφωνο. Πράγματι ο άνω εφεσίβλητος επισκέφθηκε το κατάστημα της εκκαλούσας τράπεζας και εκεί η διευθύντρια τον ενημέρωσε προσωπικά για τα οφέλη τοποθέτησης των χρημάτων του στο νέο προϊόν που προωθούσε η εναγόμενη- εκκαλούσα, το οποίο του παρουσίασε ως καταθετικό πρόγραμμα της Τράπεζας με εγγύηση κεφαλαίου στην πενταετία και επιτόκιο σταθερό και εγγυημένο 6%. Ο δέκατος ενάγων- εφεσίβλητος, ενημερώθηκε τηλεφωνικά περί τα μέσα Μάϊου 2011 από τον προστηθέντα υπάλληλο της εναγομένης του καταστήματός της στον Πύργο Ηλείας, Π. Θ., σχετικά με το νέο αυτό προϊόν, το οποίο του παρουσιάστηκε ως πρωτοποριακό πενταετές καταθετικό προϊόν όπου τα χρήματα είναι απολύτως εξασφαλισμένα και το κεφάλαιο θα επιστραφεί ολόκληρο στη λήξη της πενταετίας, όπως γίνεται σε όλες τις προθεσμιακές καταθέσεις, ενώ κάθε εξάμηνο θα γίνεται εγγυημένα κατάθεση των τόκων με επιτόκιο 6,5%. Στις 16-5-2011, ο άνω εφεσίβλητος επισκέφθηκε το κατάστημα της εκκαλούσας στον Πύργο Ηλείας, με το οποίο και συναλλασσόταν, όπου ο ίδιος υπάλληλος επανέλαβε τα ίδια και τον προέτρεψε να επενδύσει στο συγκεκριμένο προϊόν τα χρήματα που έως τότε είχε τοποθετήσει σε προθεσμιακή κατάθεση στην ίδια τράπεζα. Η δωδέκατη εφεσίβλητη, Π. Σ., επισκέφθηκε το κατάστημα Αμαρουσίου της εκκαλούσας τράπεζας, τον Απρίλιο του 2011 προκειμένου να πληροφορηθεί το ύψος των επιτοκίων για τις προθεσμιακές καταθέσεις, όπου και ενημερώθηκε από τον υπάλληλο της εκκαλούσα Κ., για το άνω επενδυτικό προϊόν, το οποίο της παρουσίασε ως εφάμιλλο της προθεσμιακής κατάθεσης, πενταετούς διάρκειας με εγγυημένο κεφάλαιο στη λήξη της πενταετίας, επιτόκιο 6,5% και καταβολή τόκων ανά εξάμηνο, διαβεβαίωση που επανέλαβε ο ως άνω υπάλληλος και κατά την επίσκεψη που πραγματοποίησε στο ως άνω κατάστημα μαζί με το σύζυγό της και ενδέκατο εφεσίβλητο λίγες μέρες αργότερα, προτείνοντάς τους να τοποθετήσουν τα χρήματά τους στο προϊόν αυτό. Τον Μάιο του έτους 2011 η δέκατη τρίτη ενάγουσα- εφεσίβλητη, Β. Λ. επισκέφθηκε το κατάστημα της εκκαλούσας στη Λάρισα και συνομίλησε με το διευθυντή Δ. Α., ο οποίος της πρότεινε να τοποθετήσει στο παραπάνω επενδυτικό προϊόν της εκκαλούσας ένα κεφάλαιο ύψους 40.000 ευρώ, το οποίο η εφεσίβλητη είχε σκοπό να διαθέσει για να εξασφαλίσει στα βαφτιστήρια της Μ. Λ. [14° εφεσίβλητο] και Α. Σ. [ που εκπροσωπείται από τον δέκατο πέμπτο και τη δέκατη έκτη των εφεσιβλήτων] ένα κεφάλαιο για τις σπουδές τους και το ξεκίνημα της ζωής τους και ένα μικρό εισόδημα για την κάλυψη των μαθητικών τους αναγκών [φροντιστηρίων]. Ο συγκεκριμένος υπάλληλος της παρουσίασε το προϊόν αυτό ως απόλυτα προσαρμοσμένο στις ανάγκες της, εφάμιλλο της προθεσμιακής κατάθεσης με σταθερό επιτόκιο 6,5%, καταβολή τόκων ανά εξάμηνο και εγγυημένη απόδοση κεφαλαίου στη λήξη της πενταετίας. Τα ίδια επανέλαβε ο άνω προστηθείς υπάλληλος της εκκαλούσας και στις 13-5-2011, όταν η δέκατη τρίτη εφεσίβλητη επισκέφθηκε μαζί με τους γονείς των βαφτισιμιών της, { που ήταν κατά το χρόνο εκείνο ανήλικοι} το κατάστημα της τράπεζας και τους προέτρεψε να προβούν στην αγορά των άνω αξιογράφων. Ο δέκατος έβδομος και η δέκατη όγδοη των εφεσιβλήτων, στις αρχές Μαΐου 2011, ενημερώθηκαν τηλεφωνικά από το διευθυντή του καταστήματος της εκκαλούσας στην Ηγουμενίτσα Θεσπρωτίας, με τον οποίο συνεργάζονταν για μακρό χρονικό διάστημα από το 2005, ότι έληξε η προθεσμιακή τους κατάθεση και ότι η τράπεζα προσφέρει ένα νέο καταθετικό πρόγραμμα το οποίο ήταν απόλυτα ασφαλές και ανταποκρινόταν στις απαιτήσεις τους, πενταετούς διάρκειας με εγγύηση κεφαλαίου και προνομιακό σταθερό επιτόκιο 6,5% με καταβολή τόκων ανά εξάμηνο. Τα ίδια επανέλαβε ο άνω υπάλληλος όταν οι εφεσίβλητοι επισκέφθηκαν το κατάστημα προτείνοντάς τους την τοποθέτηση των χρημάτων τους στο επίμαχο προϊόν, διαβεβαιώνοντάς τους ότι αποτελεί ένα είδος μακροχρόνιας προθεσμιακής κατάθεσης. Ο 19ος εφεσίβλητος ενημερώθηκε τηλεφωνικά στις αρχές Μαΐου του έτους 2011 από το διευθυντή του καταστήματος της εκκαλούσας στη Λαμία κ. Σ. σχετικά με την προσφορά ενός νέου προϊόντος από την τράπεζα. Ο άνω εφεσίβλητος επισκέφθηκε το κατάστημα στις 13.5.2011, όπου ενημερώθηκε από τον διευθυντή κ. Σ. και τον υπάλληλο της εκκαλούσας κ. Δ., για την προσφορά ενός νέου καταθετικού προγράμματος το οποίο ήταν απόλυτα ασφαλές και ανταποκρινόταν στις απαιτήσεις του, πενταετούς διάρκειας με εγγύηση κεφαλαίου στη λήξη της πενταετίας και προνομιακό σταθερό επιτόκιο 6,5% με καταβολή τόκων ανά εξάμηνο. Οι άνω προστηθέντες υπάλληλοι της εκκαλούσας του πρότειναν την τοποθέτηση του κεφαλαίου του στο άνω προϊόν και την αγορά Μ.Α.Ε.Κ. Ο 20ος εφεσίβλητος περί τα μέσα Μαΐου του έτους 2011 σε τυχαία επίσκεψή του στο κατάστημα της εκκαλούσας στο Μαρκόπουλο Αττικής, όπου τηρούσε προθεσμιακές καταθέσεις, ενημερώθηκε από την υπάλληλο Ε. Χ., η οποία και του συνέστησε ένα καινούριο καταθετικό πρόγραμμα, με απόλυτα εγγυημένο κεφάλαιο και τόκους ανά εξάμηνο με καλό και σταθερό επιτόκιο 6,5%, προτρέποντάς τον να επενδύσει στο προπεριγραφόμενο προϊόν, σπάζοντας μάλιστα πρόωρα, χωρίς ποινή, την πρόσφατα ανανεωθείσα προθεσμιακή του κατάθεση. Στις αρχές Μαΐου του έτους 2011 ο εικοστός πρώτος και η εικοστή δεύτερη των εναγόντων - εφεσιβλήτων ενημερώθηκαν τηλεφωνικά από τον υπάλληλο του καταστήματος Άνω Πατησίων της εκκαλούσας τράπεζας, Δ. Β., ο οποίος και τους εξυπηρετούσε από την έναρξη της συνεργασίας τους με αυτή, τον Ιανουάριο του έτους 2008, για την ύπαρξη ενός νέου προϊόντος που προσιδίαζε στην προθεσμιακή κατάθεση, πενταετούς διάρκειας με εγγυημένη επιστροφή κεφαλαίου στη λήξη της πενταετίας και με σταθερό προνομιακό επιτόκιο 6,5% και απόδοση τόκων ανά εξάμηνο. Ακολούθως, επισκέφθηκαν το ως άνω κατάστημα, όπου ο προαναφερόμενες υπάλληλος τους επανέλαβε τη διαβεβαίωσή του ότι επρόκειτο για ένα απολύτως εγγυημένο προϊόν, προτρέποντάς τους να τοποθετήσουν σε αυτό [ΜΑΕΚ] το σύνολο των αποταμιεύσεών τους, ύψους 400.000 ευρώ με πρόωρη λήξη προθεσμιακής κατάθεσης που τηρούσαν στην ως άνω τράπεζα. Τέλος, ο εικοστός τρίτος και η εικοστή τέταρτη των εναγόντων- εφεσιβλήτων, κατά τις αρχές Μαΐου 2011, ειδοποιήθηκαν τηλεφωνικά από την υπάλληλο του καταστήματος Μαρκόπουλου, Ε. (ή Ρ.) Χ., η οποία τους ενημέρωσε για την προσφορά ενός νέου καταθετικού προϊόντος, πενταετούς διάρκειας και εγγυημένου κεφαλαίου. Στις 16-5-2011 οι ως άνω εφεσίβλητοι επισκέφθηκαν το κατάστημα Μαρκόπουλου, όπου η προαναφερόμενη υπάλληλος τους επανέλαβε ότι πρόκειται για ένα προϊόν που λειτουργεί όπως ακριβώς η προθεσμιακή κατάθεση, ότι είναι μια σίγουρη και ασφαλής μακροπρόθεσμη κατάθεση, η οποία απολαμβάνει την εγγύηση της φερέγγυας και αξιόπιστης Τράπεζας Κύπρου, με απόλυτα εγγυημένο κεφάλαιο στη λήξη της πενταετίας, με σταθερούς και εγγυημένους τόκους που καταβάλλονται ανά εξάμηνο, με επιτόκιο 6,5%, προτρέποντάς τους να επενδύσουν στο ως άνω επενδυτικό προϊόν [ΜΑΕΚ] μέρος του ποσού που έως τότε τηρούσαν σε προθεσμιακή κατάθεση στην Κύπρο. Την επόμενη ημέρα επισκέφθηκε το κατάστημα η εικοστή τέταρτη εφεσίβλητη μαζί με την αδελφή της, Π. Ζ., οπότε η άνω υπάλληλος τους διαβεβαίωσε και πάλι ότι επρόκειτο για προϊόν εφάμιλλο της προθεσμιακής κατάθεσης, με καλύτερο επιτόκιο λόγω της πενταετούς δέσμευσης. Οι ανωτέρω υπάλληλοι παρουσίασαν στους ενάγοντες τα Μ.Α.Ε.Κ. ως ένα ιδιαίτερα επωφελές γι' αυτούς προϊόν, ενημερώνοντάς τους συνοπτικά ότι δεν θα τους επιβαλλόταν από την εκκαλούσα τράπεζα κάποια ποινή εξαιτίας της πρόωρης μερικής εξόφλησης των προθεσμιακών καταθέσεών τους, και αφετέρου ότι το νέο αυτό τραπεζικό προϊόν ήταν όμοιο με προθεσμιακή κατάθεση, έχοντας πενταετή διάρκεια και σταθερό ετήσιο επιτόκιο ύψους 6,5% με περιοδική απόδοση τόκων ανά εξάμηνο και εγγυημένη επιστροφή του κεφαλαίου, που είχε ως συνέπεια να υπονοείται ότι ανταποκρίνεται στο γνωστό στην εναγομένη - εκκαλούσα συντηρητικό επενδυτικό προφίλ των εναγόντων. Ενόψει αυτών των διαβεβαιώσεων και επειδή οι περισσότεροι από τους ενάγοντες είχαν ήδη αναπτύξει σχέση εμπιστοσύνης με τον αντίστοιχο παραπάνω αναφερόμενο υπάλληλο της εναγομένης, με τον οποίο και συναλλάσσονταν για μεγαλύτερο ή μικρότερο χρονικό διάστημα και λόγω της ομαλής έως τότε συναλλακτικής τους σχέσης, ή λόγω και της φιλικής τους σχέσεως, αυτοί πείσθηκαν από τις ρητές διαβεβαιώσεις περί του ασφαλούς και του επικερδούς χαρακτήρα του εν λόγω νέου τραπεζικού προϊόντος (Μ.Α.Ε.Κ.) και, χωρίς να έχουν κατανοήσει τους κινδύνους, οι οποίοι εμπεριέχονταν σε αυτό το επενδυτικό προϊόν, αφού τεχνηέντως δεν τους επισημάνθηκαν, θεώρησαν ότι το προϊόν αυτό αποτελούσε ένα νέο είδος προθεσμιακής κατάθεσης, το οποίο ανταποκρινόταν στο συντηρητικό επενδυτικό τους προφίλ και αποφάσισαν να επενδύσουν τα χρήματα τους με αγορά Μ.Α.Ε.Κ.. Ειδικότερα, κατήρτισαν, στις 6.5.2011 ο πρώτος , ο εικοστός πρώτος και η εικοστή δεύτερη των εναγόντων, στις 10-5-2011 οι δεύτερος, τρίτος, τέταρτος, πέμπτος, έκτη και δέκατος έβδομος των εναγόντων, στις 8-7-2011 η έβδομη ενάγουσα, στις 11-5-2011 ο όγδοος ενάγων, στις 16-5-2011 ο δέκατος και ο εικοστός τρίτος των εναγόντων, στις 11- 5-2011 ο ενδέκατος και η δωδέκατη των εναγόντων, στις 12-5-2011 η δέκατη τρίτη ενάγουσα και οι γονείς του ανήλικου κατά το χρόνο εκείνο 14ου ενάγοντος - εφεσιβλήτου, Μ. Λ., Δ. Λ. και Ε. Μ., στις 13-5-2011 η δέκατη τρίτη ενάγουσα και οι 15ος και 16η των εναγόντων - εφεσιβλήτων ως εκπρόσωποι του ανήλικου τέκνου τους Α. Σ., καθώς και ο δέκατος ένατος ενάγων, στις 9-5-2011 ο εικοστός ενάγων και στις 17-5-2011 η εικοστή τέταρτη ενάγουσα, αντίστοιχες συμβάσεις παροχής επενδυτικών υπηρεσιών, δραστηριοτήτων και παρεπόμενων υπηρεσιών από την πρώτη εναγόμενη τραπεζική εταιρία υπογράφοντας έντυπο προσυμβατικής πληροφόρησης για την παροχή επενδυτικών υπηρεσιών, καθώς και αίτηση δημιουργίας μερίδας, λογαριασμού αξιών στο Σύστημα Αυλών Τίτλων (Σ.Α.Τ.) και εξουσιοδότηση χρήσης τους. Επίσης, στις 9-5-2011 ο εικοστός ενάγων , στις 10.5.2011 ο πρώτος , ο δέκατος έβδομος και η δέκατη όγδοη των εναγόντων, στις 11-5-2011 ο τρίτος ενάγων, στις 12-5-2011 ο τέταρτος, ο όγδοος, ο ενδέκατος και η δωδέκατη των εναγόντων, στις 13-5- 2011 ο πέμπτος, η έκτη, η δέκατη τρίτη των εναγόντων και οι εκπροσωπούντες τον τότε ακόμα ανήλικο Μ. Λ. (ήδη δέκατο τέταρτο ενάγοντα) γονείς του Δ. Λ. και Ε. Μ., καθώς και οι εκπροσωπούντες τον ανήλικο Α. Σ. γονείς του (δέκατος πέμπτος και δέκατη έκτη των εναγόντων- εφεσιβλήτων), στις 16-5-2011 οι δεύτερος, ένατος, δέκατος, δέκατος ένατος, εικοστός πρώτος, εικοστή δεύτερη και ο εικοστός τρίτος των εναγόντων, και στις 17- 5-2011 η εικοστή τέταρτη ενάγουσα, κατήρτισαν συμβάσεις συμμετοχής τους στην έκδοση από την εκκαλούσα τράπεζα των προδιαληφθέντων Μ.Α.Ε.Κ., με τον τίτλο "ΕΚΔΟΣΗ ΚΑΙ ΕΙΣΑΓΩΓΗ ΣΤΟ ΧΑΚ/ΧΑ ΜΕΤΑΤΡΕΨΙΜΩΝ ΑΞΙΟΓΡΑΦΩΝ ΕΝΙΣΧΥΜΕΝΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ ΑΝΕΚΚΛΗΤΗ ΑΙΤΗΣΗ ΕΓΓΡΑΦΗΣ ΑΔΙΑΘΕΤΩΝ ΜΕΤΑΤΡΕΨΙΜΩΝ ΑΞΙΟΓΡΑΦΩΝ ΕΝΙΣΧΥΜΕΝΟΥ ΚΕΦΑΛΑΙΟΥ", μέσω των οποίων αυτοί αγόρασαν από την εκκαλούσα Μ.Α.Ε.Κ. συνολικής αξίας 200.000,00 δολαρίων Αμερικής ο πρώτος ενάγων, 20.000,00 ευρώ και 40.000,00 δολαρίων Αμερικής ο δεύτερος ενάγων, 60.000,00 ευρώ ο τρίτος ενάγων, 50.000,00 ευρώ ο τέταρτος ενάγων, 100.000 ευρώ από κοινού οι πέμπτος, έκτη και έβδομη των εναγόντων (η τελευταία κατέστη συνδικαιούχος των άνω Μ.Α.Ε.Κ. στις 8-7-2011), 18.114 δολαρίων Αμερικής ο όγδοος ενάγων, 35.000,00 ευρώ ο ένατος ενάγων, 82.500,00 ευρώ ο δέκατος ενάγων, 50.000,00 ευρώ από κοινού ο ενδέκατος και η δωδέκατη των εναγόντων, 20.000 ευρώ από κοινού η δέκατη τρίτη και ο δέκατος τέταρτος των εναγόντων, 20.000 ευρώ από κοινού η δέκατη τρίτη, ο δέκατος πέμπτος και η δέκατη έκτη των εναγόντων (οι τελευταίοι ως ασκούντες από κοινού τη γονική μέριμνα του ανηλίκου τέκνου τους Α. Σ.), 150.000,00 ευρώ από κοινού ο δέκατος έβδομος και η δέκατη όγδοη των εναγόντων, 20.000,00 ευρώ ο δέκατος ένατος ενάγων, 50.000,00 ευρώ ο εικοστός ενάγων, 400.000,00 ευρώ από κοινού ο εικοστός πρώτος και η εικοστή δεύτερη των εναγόντων, 60.000,00 ευρώ ο εικοστός τρίτος ενάγων και 50.000,00 ευρώ η εικοστή τέταρτη ενάγουσα. Το κεφάλαιο που απαιτήθηκε για την αγορά των άνω επενδυτικών προϊόντων καλύφθηκε με μεταφορά του αντίστοιχου ποσού από τους τηρούμενους λογαριασμούς των εναγόντων στην εν λόγω τράπεζα. Προς πιστοποίηση της σύναψης των άνω συμβάσεων αγοράς Μ.Α.Ε.Κ. εκ μέρους των εναγόντων εκδόθηκαν από την πρώτη εναγομένη αντίστοιχα αποδεικτικά συμμετοχής τους στην έκδοση των Μ.Α.Ε.Κ., στα οποία αναφερόταν το κεφάλαιο που επενδύθηκε εκεί κάθε ενάγοντα. Περαιτέρω, σε προδιατυπωμένο εκ μέρους της εκκαλούσας τράπεζας όρο των συμβάσεων αυτών [αιτήσεων συμμετοχής των εναγόντων στην έκδοση των ΜΑΕΚ], όπου όμως, δεν μνημονεύεται οποιοδήποτε ακριβές χαρακτηριστικό της φύσης των Μ.Α.Ε.Κ., ώστε να μπορούν οι αντισυμβαλλόμενοι ενάγοντες να την αντιληφθούν, αναφέρεται ότι αυτοί βεβαιώνουν πως διαθέτουν τη γνώση και τις ικανότητες να προβούν στην αξιολόγηση της επένδυσής τους στα Μ.Α.Ε.Κ. και δηλώνουν ότι αφενός αποδέχονται τους όρους έκδοσης και τους παράγοντες κινδύνου που περιέχονται στο από 5-4-2011 σχετικό ενημερωτικό δελτίο της εκκαλούσας - εκδότριας και αφετέρου ότι δεν τους έχει παρασχεθεί οποιαδήποτε συμβουλή ή παρότρυνση από την εναγομένη τράπεζα, οποιοδήποτε υπάλληλο ή εκπρόσωπο αυτής αναφορικά με τα Μ.Α.Ε.Κ. και την απόφαση των εναγόντων να υποβάλουν αίτηση εγγραφής σ' αυτά. Ωστόσο, στην πραγματικότητα ουδέποτε παραδόθηκε στους ενάγοντες το ως άνω ενημερωτικό φυλλάδιο, ούτε τους δόθηκαν εγγράφως ή προφορικώς οποιεσδήποτε διευκρινήσεις για τη φύση, τη λειτουργία και τους κινδύνους του συγκεκριμένου επενδυτικού προϊόντος όπως αυτά αναφέρθηκαν παραπάνω. Περαιτέρω, αποδείχθηκε ότι η εναγομένη και ήδη εκκαλούσα τραπεζική εταιρία κατέβαλε στους ενάγοντες-εφεσιβλήτους τους τόκους του πρώτου εξαμήνου κα μάλιστα έως την 31-12-2011 είχε καταβάλει τόκους ύψους 7.463,01 δολαρίων Αμερικής στον πρώτο ενάγοντα, 808,49 ευρώ και 1.492,60 δολαρίων Αμερικής στο δεύτερο ενάγοντα, 2.425,48 ευρώ στον τρίτο ενάγοντα, 2.021,23 ευρώ στον τέταρτο ενάγοντα, 4.042,47 ευρώ στους πέμπτο, έκτη και έβδομη των εναγόντων, 675,93 δολαρίων Αμερικής στον όγδοο ενάγοντα, 1.202,63 ευρώ στον ένατο ενάγοντα, 3.335,03 ευρώ στο δέκατο ενάγοντα, 1.718,05 ευρώ στους ενδέκατο και δωδέκατη των εναγόντων, 808,49 ευρώ στους δέκατη τρίτη και δέκατο τέταρτο των εναγόντων, 808,49 ευρώ στη δέκατη τρίτη ενάγουσα και τον Α. Σ. (όπως ο τελευταίος νόμιμα εκπροσωπείται από τους γονείς του δέκατο πέμπτο και δέκατη έκτη των εναγόντων), 6.063,70 ευρώ στους δέκατο έβδομο και δέκατη όγδοη των εναγόντων, 687,22 ευρώ στο δέκατο ένατο ενάγοντα, 1.718,05 ευρώ στον εικοστό ενάγοντα, 16.169,86 ευρώ στους εικοστό πρώτο και εικοστή δεύτερη των εναγόντων, 2.061,66 ευρώ στον εικοστό τρίτο ενάγοντα και 1.718,05 ευρώ στην εικοστή τέταρτη ενάγουσα. Αποδείχθηκε επίσης ότι στις αρχές Μαρτίου του έτους 2012 ο δέκατος εφεσίβλητος, Α. Α. ειδοποιήθηκε τηλεφωνικά από το Θ. Π. , υπάλληλο του καταστήματος της εκκαλούσας στον Πύργο Ηλείας και μετέβη στο ως άνω κατάστημα, όπου ο προαναφερόμενος υπάλληλος από κοινού με την υποδιευθύντρια Χ. Α. και τον διευθυντή Ν. Ν., τον ενημέρωσαν ότι υπήρχε κίνδυνος για την επένδυσή του και ενδεχομένως να μην καταβάλλονταν οι τόκοι του επόμενου εξαμήνου, του πρότειναν δε, να μετατρέψει τα Μ.Α.Ε.Κ του σε μετοχές της τράπεζας, προκειμένου να διασφαλίσει το κεφάλαιό του, ενώ επιπλέον για κάθε τρεις μετοχές θα έπαιρνε μία ακόμα δωρεάν. Πράγματι, ο δέκατος εφεσίβλητος δέχθηκε την επαχθή, πλην όμως αναγκαία, όπως του παρουσιάστηκε, λύση της μετατροπής των Μ.Α.Ε.Κ. που ήδη κατείχε σε μετοχές και στις 27-3-2012 του παραχωρήθηκαν από την εκκαλούσα τραπεζική εταιρία 110.000 μετοχές της Τράπεζας Κύπρου, ονομαστικής αξίας 1,00 ευρώ εκάστη, ήτοι 82.500 νέες μετοχές από την ανταλλαγή των Μ.Α.Ε.Κ. και 27.500 χαριστικές μετοχές. Κατά τον ίδιο χρόνο (Μάρτιο του έτους 2012) ο διευθυντής του καταστήματος Λαμίας της εκκαλούσας κ. Σ. τηλεφώνησε στο δέκατο ένατο εφεσίβλητο, Χ. Ε. και τον ενημέρωσε ότι υπήρχε κίνδυνος για την επένδυσή του σε Μ.Α.Ε.Κ λόγω του κουρέματος των ομολόγων του Ελληνικού Δημοσίου, ότι η τράπεζα κάνει αύξηση του μετοχικού της κεφαλαίου και του πρότεινε να μετατρέψει οικειοθελώς τα αξιόγραφα αυτά που κατείχε σε μετοχές, λαμβάνοντας επιπλέον για κάθε τρεις μετοχές μία ακόμα δωρεάν, επισημαίνοντάς του μάλιστα ότι αυτή ήταν η μοναδική δυνατότητα για να διασφαλίσει το κεφάλαιό του, καθώς εάν δεν ολοκληρωνόταν η αύξηση του μετοχικού κεφαλαίου η εκκαλούσα τράπεζα ενδεχομένως να μην μπορούσε να του επιστρέφει το σύνολο αυτού. Κατόπιν των άνω υποδείξεων, ο δέκατος ένατος εφεσίβλητος, στην προσπάθεια να διαφυλάξει το κεφάλαιό του, προχώρησε στην εθελοντική ανταλλαγή των κατεχομένων από αυτόν Μ.Α.Ε.Κ. σε μετοχές και έλαβε, την 27-3-2012, 26.666 μετοχές της Τράπεζας Κύπρου (20.000 μετοχές από την ανταλλαγή των Μ.Α.Ε.Κ. και 6.666 χαριστικές μετοχές). Τέλος, το Μάρτιο του έτους 2012, ο εικοστός τρίτος και η εικοστή τέταρτη των εφεσιβλήτων, κατόπιν μίας επιστολής που έλαβαν από την εκκαλούσα τράπεζα, μετέβησαν στο κατάστημα Μαρκοπούλου Αττικής, όπου ενημερώθηκαν για πρώτη φορά για τους κινδύνους που υπήρχαν αναφορικά με το επενδυτικό προϊόν της εκκαλούσας, ότι υπήρχε κίνδυνος απώλειας του κεφαλαίου τους, ότι τα ΜΑΕΚ όπου είχαν επενδύσει το κεφάλαιό τους ήταν σύνθετα χρηματοοικονομικά προϊόντα, άληκτα {αόριστης διάρκειας}, όταν δε ενημερώθηκαν ότι δεν υπήρχε δυνατότητα επιστροφής του κεφαλαίου τους, ο υπάλληλος Ι. Σ. τους συνέστησε να μετατρέψουν τα Μ.Α.Ε.Κ. που κατείχαν σε μετοχές, προκειμένου να περισώσουν όσο γινόταν το κεφάλαιό τους. Πράγματι, οι άνω εφεσίβλητοι, αποφάσισαν να ακολουθήσουν τις υποδείξεις του άνω υπαλλήλου και προχώρησαν σε εθελοντική μετατροπή των κατεχομένων από αυτούς Μ.Α.Ε.Κ.. λαμβάνοντας, την 27-3-2012, ο εικοστός τρίτος από αυτούς 80.000 μετοχές της Τράπεζας Κύπρου (60.000 μετοχές από την ανταλλαγή των Μ.Α.Ε.Κ. και 20.000 χαριστικές μετοχές) και η εικοστή τέταρτη από αυτούς 66.666 μετοχές (50.000 μετοχές από την ανταλλαγή Μ.Α.Ε.Κ. και 16.666 χαριστικές μετοχές). Η τελευταία δε, στις 22-8-2012, ζήτησε να ρευστοποιηθούν 33.333 μετοχές εκ των συνολικά 66.666 κατεχομένων από αυτή, αξίας 0,20 ευρώ εκάστη, λαμβάνοντας έτσι το συνολικό ποσό των 6.590,38 ευρώ. Περαιτέρω, αποδείχθηκε ότι οι κίνδυνοι που συνδέονταν με το παραπάνω χρηματοοικονομικό προϊόν της εκκαλούσας τράπεζας πραγματώθηκαν. Ειδικότερα, η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία στις 15.6.2012 αποφάσισε, αναφορικά με τα Μ.Α.Ε.Κ., την ενεργοποίηση του όρου περί υποχρεωτικής ακυρώσεως πληρωμής τόκου για την περίοδο από 31.12.2011 έως 29.6.2012, πράγμα το οποίο οι εφεσίβλητοι, πλην του δέκατου, δέκατου ένατου, εικοστού τρίτου και εικοστής τέταρτης εξ αυτών, οι οποίοι, κατά τα άνω εκτιθέμενα, είχαν ήδη μετατρέψει τα κατεχόμενα από αυτούς Μ.Α.Ε.Κ. σε μετοχές, αντελήφθησαν τον Ιούνιο του έτους 2012, όταν οι αρμόδιοι υπάλληλοι της εκκαλούσας τους ενημέρωσαν ότι δε θα καταβάλλονταν οι τόκοι του τελευταίου εξαμήνου, μετά από εντολή που δόθηκε από τα κεντρικά της γραφεία. Επίσης, η εκκαλούσα τράπεζα προέβη σε υποχρεωτική ακύρωση πληρωμής τόκου την 18.12.2012 και για την περίοδο από 30.6.2012 έως 30.12.2012. Την 30.6.2012 η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία παρουσίασε έλλειμμα, οφειλόμενο κυρίως στο ελληνικό πρόγραμμα PSI για τα ομόλογα του Ελληνικού Δημοσίου {Ο.Ε.Δ.} και συμφώνησε με τους πιστωτές της τη χρηματοδότηση αυτής με το ποσό των δέκα δισεκατομμυρίων ΕΥΡΩ (10.000.000.000 €), ενώ την 15.3.2012 είχε ήδη αντλήσει από το Ευρωσύστημα (E.L.A.) το ποσό του ενός δισεκατομμυρίου ΕΥΡΩ (1.000.000.000 €). Ωστόσο, την 15.3.2013 το Συμβούλιο των Υπουργών Οικονομικών της Ευρωζώνης (Eurogroup) αποφάσισε τη μη χρηματοδότηση της ανακεφαλαιοποιήσεως των δύο μεγάλων κυπριακών τραπεζών, ήτοι της εκκαλούσας τραπεζικής εταιρίας και της Λαϊκής Τράπεζας, με την αυτή δε απόφαση του Eurogroup μεταβιβάσθηκε στην εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία η υποχρέωση της Λαϊκής Τράπεζας προς τον E.L.A., ύψους εννέα εκατομμυρίων ΕΥΡΩ ( 9.000.000 € ). Την 26.3.2013 η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία τέθηκε υπό καθεστώς ειδικής εκκαθαρίσεως δυνάμει του "Περί Εξυγίανσης Πιστωτικών και Άλλων Ιδρυμάτων Νόμου ( 17 ) 2013", στα πρότυπα της "Πρότασης Οδηγίας του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου του 2012 για την εξυγίανση των χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων" και βάσει της "Οδηγίας του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και του Συμβουλίου αριθμ. 2001/24/ΕΚ της 4ης Απριλίου 2001 " Για την εξυγίανση και την εκκαθάριση των πιστωτικών ιδρυμάτων "" και του "Περί Τραπεζικών Εργασιών (Τροποποιητικού) (Αρ. 2) Νόμου του 2004", με τον οποίο ενσωματώθηκε στην κυπριακή έννομη τάξη η ως άνω Οδηγία και επιβλήθηκε το πρώτον η διάσωση των τραπεζικών ιδρυμάτων με ίδια μέσα (bail - in), δηλαδή με "κούρεμα" καταθέσεων και μετοχοποίηση ομολόγων. Εν τέλει, με τα υπ' αριθ. 103/29.3.2013 και 278/30.7.2013 Διατάγματα (Κανονιστικές Διοικητικές Πράξεις) του Διοικητή της Κεντρικής Τράπεζας Κύπρου, υπό την ιδιότητα της τελευταίας ως Αρχής Εξυγιάνσεως κατά τους ορισμούς των άρθρων 5 (1), 5 (7), 5 (12) ( α ), 7 (1 ) και 12 του "Περί Εξυγίανσης Πιστωτικών και Άλλων Ιδρυμάτων" Νόμου του 2013, τα Μ.Α.Ε.Κ. μετατράπηκαν σε Μετοχές Δ' Τάξεως με τιμή μετατροπής ένα ΕΥΡΩ (1 €), δηλαδή στην ονομαστική τους αξία, και με ονομαστική αξία εκάστης μετοχής στο ένα ΕΥΡΩ (1 €) για κάθε ΕΥΡΩ των ως άνω χρεών της Τράπεζας. Εν συνεχεία, επήλθε μείωση της ονομαστικής αξίας των Μετοχών Δ' Τάξεως από 1 € σε 0,01 € για κάθε μετοχή, με σκοπό τη διαγραφή των συσσωρευμένων ζημιών της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας. Κάθε εκατό (100) μετατραπείσες σε συνήθεις μετοχές αξίας 0,01 € για κάθε μετοχή, που ήταν εγγεγραμμένες στον ίδιο μέτοχο, ενώθηκαν σε μια (νέα) συνήθη μετοχή, αξίας ενός ΕΥΡΩ (1 €) εκάστης. Οι μη ενοποιημένες μετοχές (λ.χ. αριθμός μετοχών κάτω των 100) ακυρώθηκαν και το ποσό της ονομαστικής αξίας των ακυρωθεισών μετοχών χρησιμοποιήθηκε για τη διαγραφή των συσσωρευμένων ζημιών της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας, εφεξής δε όλες οι μετοχές αποτελούσαν ενιαία τάξη, παρέχουσες δικαίωμα ψήφου και απολήψεως μερίσματος στους μετόχους. Την 4.1.2017 η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία εξέδωσε ανακοίνωση με τίτλο "Αναστολή διαπραγμάτευσης των Υφιστάμενων Μετοχών της Τράπεζας Κύπρου Δημόσιας Εταιρίας Λτδ", με την οποία γνωστοποίησε στο επενδυτικό κοινό ότι η εντασσομένη στο σχέδιο εξυγιάνσεώς της αναστολή της διαπραγμάτευσης της μετοχής της στα Χρηματιστήρια Αξιών Αθηνών και Κύπρου θα αρχίσει από 10.1.2017, ως και ότι η διαπραγμάτευση των νέων μετοχών της θα άρχιζε, υπό την αίρεση της λήψεως των σχετικών εγκρίσεων, στο Χρηματιστήριο Αξιών Κύπρου και στο L.S.E. (όχι στο Χρηματιστήριο Αξιών Αθηνών) από 19.1.2017. Περαιτέρω, ενόψει των συνθηκών που παραπάνω περιγράφονται, αναφορικά με τον τρόπο που οι εφεσίβλητοι προσεγγίστηκαν από την εκκαλούσα τραπεζική εταιρία και πείστηκαν να προβούν στην αγορά των επίμαχων επενδυτικών προϊόντων {Μ.Α.Ε.Κ.}, προκύπτει ότι στις συγκεκριμένες περιπτώσεις πράγματι η τράπεζα, ως προμηθεύτρια επενδυτικών υπηρεσιών, εντός του κύκλου της εμπορικής της δραστηριότητας, παρείχε μέσω των ανωτέρω προστηθέντων -υπαλλήλων των υποκαταστημάτων της επενδυτική συμβουλή και σύσταση στους εφεσίβλητους, οι οποίοι διέθεταν εν προκειμένω και την ιδιότητα του καταναλωτή ως τελικοί αποδέκτες της προαναφερθείσας επενδυτικής υπηρεσίας της τράπεζας, καθώς δεν υπερέβαιναν το πρότυπο του μέσου αποταμιευτή, δοθέντος ότι αφενός τα επενδυθέντα απ' αυτούς επίμαχα ποσά δεν ήταν τόσο υψηλά και αφετέρου δεν υπήρχε συστηματική ενασχόληση των εφεσιβλήτων με πολύπλοκες χρηματοπιστωτικές συναλλαγές. Ειδικότερα, προέκυψε ότι η πρωτοβουλία προσέγγισης των εφεσιβλήτων - πελατών της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας με σκοπό την προσέλκυση των πρώτων και την πρόκληση της απόφασης να επενδύσουν στα προαναφερόμενα επενδυτικά προϊόντα ανήκε αποκλειστικώς στην τελευταία, οι αρμόδιοι υπάλληλοι της οποίας, στο πλαίσιο λεπτομερούς σχετικού σχεδιασμού και ενεργώντας σύμφωνα με ρητές οδηγίες από τις κεντρικές υπηρεσίες της, επικοινώνησαν είτε τηλεφωνικώς είτε προσωπικά κατά τη προσέλευση των εφεσιβλήτων στα ως άνω υποκαταστήματα, προκειμένου να τους ενημερώσουν και εν τέλει να προτείνουν σε αυτούς την επένδυση των κεφαλαίων τους, που μέχρι τότε ήταν διαθέσιμα είτε σε απλούς καταθετικούς λογαριασμούς είτε κυρίως σε προθεσμιακούς. Το γεγονός ότι υπήρξε οργανωμένη και βάσει σχεδίου προσέγγιση των πελατών της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας με σκοπό τη μαζική προώθηση των ως άνω επενδυτικών προϊόντων αποδεικνύεται από σειρά προσκομιζομένων από τους διαδίκους εσωτερικών εγγράφων της εκκαλούσας προς τα στελέχη της, που αφορούν την επένδυση σε Μ.Α.Ε.Κ, όπως: α) το από 10.3.2011 υπ' αριθ. CRM/052/11 έγγραφο με τίτλο "ΕΚΣΤΡΑΤΕΙΑ 99: ΕΚΤΑΚΤΗ ΓΕΝΙΚΗ ΣΥΝΕΛΕΥΣΗ" και β) το από 11.4.20011 υπ' αριθ. πρωτ. CRM/074/11 όμοιο με τίτλο "ΕΚΣΤΡΑΤΕΙΑ 101: ΕΝΗΜΕΡΩΣΗ ΓΙΑ ΤΑ ΜΕΤΑΤΡΕΨΙΜΑ ΑΞΙΟΓΡΑΦΑ", τα οποία απευθύνονται σε ανώτερα στελέχη της Τράπεζας και στα οποία γίνεται αναφορά σε " εκστρατεία " και "στόχους", προσδιορίζονται οι ομάδες ενδιαφέροντος - στόχοι (με αναφορά στο χαρτοφυλάκιο και το ύψος των καταθέσεών τους), καθορίζεται ο τρόπος επικοινωνίας και προσέγγισης των πελατών, η μέθοδος καταγραφής της προσεγγίσεως αυτής και των αποτελεσμάτων της. Οι παραπάνω αναφερόμενοι αρμόδιοι τραπεζικοί υπάλληλοι δεν έθεσαν υπόψη των εφεσιβλήτων το από 5.4.2011 Ενημερωτικό Δελτίο της εκκαλούσας σχετικά με την έκδοση των Μ.Α.Ε.Κ., ούτε γνωστοποίησαν σε αυτούς εάν και πού αυτό είναι διαθέσιμο, αλλά φρόντισαν να εξασφαλίσουν την υπογραφή των εφεσιβλήτων στις προαναφερόμενες αιτήσεις συμμετοχής στα επίμαχα επενδυτικά προϊόντα, στις οποίες περιλαμβάνεται η τυπική, για την αποφυγή συνεπειών ως προς την εκκαλούσα τράπεζα, παραδοχή ότι οι εφεσίβλητοι έλαβαν υπόψη το περιεχόμενο και τους όρους των εν λόγω προϊόντων και επιπλέον τους κατανόησαν πλήρως. Ωστόσο στην πραγματικότητα ουδέποτε παραδόθηκε στους εφεσίβλητους το άνω ενημερωτικό φυλλάδιο, το οποίο ακόμη και αν το είχαν αναγνώσει προσεκτικά, δεν θα ήταν σε θέση να κατανοήσουν τη λειτουργία του επίμαχου επενδυτικού προϊόντος, αφενός μεν διότι αυτό ήταν πυκνογραμμένο σε δυσνόητη τεχνική γλώσσα με σύνθετους νομικούς και χρηματοοικονομικούς όρους, μη κατανοητούς από τον στερούμενο ειδικών γνώσεων μέσο μη επαγγελματία αποταμιευτή ή επενδυτή, όπως οι εφεσίβλητοι, αφετέρου δε, διότι τα προαναφερόμενα αξιόγραφα - ομόλογα αόριστης διάρκειας [perpetual bonds] δεν ήταν απλά στη σύλληψη και τη λειτουργία τους επενδυτικά προϊόντα, με αποτέλεσμα η χρήση και η κυκλοφορία τους ως ομολόγων ομολογιακού δανείου να αποδίδει μια ψευδή εικόνα ικανή να παραπλανήσει ακόμη και τον πιο έμπειρο επενδυτή ως προς τη λειτουργία τους, στον οποίο έμπειρο επενδυτή σαφώς δεν περιλαμβάνονται οι εφεσίβλητοι οι οποίοι εμπιστεύθηκαν τις συμβουλές της υπαλλήλων της εκκαλούσας τράπεζας.

Εξάλλου, οι κατά περίπτωση αρμόδιοι τραπεζικοί υπάλληλοι σκόπιμα απέκρυψαν (αποσιώπησαν) από τους εφεσίβλητους την πραγματική φύση και λειτουργία των επιδίκων επενδυτικών προϊόντων, δηλαδή ότι επρόκειτο για μη εξασφαλισμένες και ελάσσονος προτεραιότητας (subordinated) απαιτήσεις, ότι συνιστούσαν υβριδικά και μετατρέψιμα σε μετοχές παράγωγα χρηματοοικονομικά προϊόντα με σκοπό την ενίσχυση της κεφαλαιακής επάρκειας της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας και μάλιστα του πρωτοβάθμιου κεφαλαίου της (Tier 1), σύνθετα στη σύλληψη και της λειτουργία τους, συνδεόμενα με πλήθος γενικών και ειδικών κινδύνων όχι μόνο για τους τόκους, αλλά και για το ίδιο το επενδυόμενο κεφάλαιο, όπως παραπάνω ήδη αναφέρθηκε, με την έννοια ότι ο επενδυτής δεν είχε αξίωση κατά της εκδότριας Τράπεζας να αναζητήσει το κεφάλαιό του σε συγκεκριμένο χρονικό σημείο ή οποτεδήποτε, αλλά μόνο δυνατότητα να διαθέσει αυτά στη δευτερογενή (χρηματιστηριακή) αγορά υπό τις επικρατούσες σε δεδομένη χρονική στιγμή συνθήκες διαπραγματεύσεως ιδίως δε, οι ως άνω τραπεζικοί υπάλληλοι σκόπιμα απέκρυψαν και δεν επισήμαναν στους εφεσιβλήτους τους ιδιαιτέρως δυσμενείς όρους της μονομερούς κατά την κρίση της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας ακυρώσεως πληρωμής τόκων και της μονομερούς και αναγκαστικής μετατροπής των άνω επενδυτικών προϊόντων σε μετοχές της, δεδομένου ότι τα ως άνω επενδυτικά προϊόντα σχεδιάσθηκαν ως "μέσα απορροφήσεως ζημιών" της εκκαλούσας αλλοδαπής εταιρίας, με σκοπό να απορροφήσουν τις ιδιαιτέρως αυξημένες ζημίες της εκκαλούσας λόγω της υπερβολικής εκθέσεώς της σε Ο.Ε.Δ.

Εξάλλου, το ενδεχόμενο προκλήσεως ζημίας σε βάρος των επενδυτών ήταν ορατό και αναμφίβολα γνωστό στα στελέχη της εκκαλούσας αλλοδαπής εταιρίας ήδη κατά το χρόνο σχεδιασμού των ΜΑΕΚ και η εναγομένη - ήδη εκκαλούσα γνώριζε και αποδέχθηκε την πρόκληση ζημίας σε βάρος των υποψήφιων αγοραστών μεταξύ των οποίων και των εφεσιβλήτων ως ενδεχόμενη συνέπεια της παράνομης συμπεριφοράς της. Όπως μάλιστα αναφέρεται στην από 12.7.2013 έκθεση της εταιρίας ορκωτών ελεγκτών Grant Thornton, που συντάχθηκε κατόπιν ερωτήματος του νομικού παραστάτη των εναγόντων, τα ΜΑΕΚ αποτελούν υπό προϋποθέσεις ήδη μετοχικό κεφάλαιο της εκκαλούσας τράπεζας, λόγο για τον οποίο δεν απεικονίζονται στο δανειακό κεφάλαιο και όταν γίνουν κοινό μετοχικό κεφάλαιο θα επαυξήσουν και το δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας core tier 1 της τράπεζας, σχεδιάστηκαν δεν με αυτή τη μορφή ώστε να δύνανται να απορροφήσουν ζημιές, αφού με τη μετατροπή τους σε μετοχές θα καθίσταντο αυτόματα core tier 1. Σύμφωνα με την ίδια έκθεση, στις δημοσιευμένες οικονομικές καταστάσεις της εκκαλούσας τράπεζας ο δείκτης core tier 1 για τις περιόδους που έληξαν την 31.12.2010, 31 Μαρτίου 2011, 30.6.2011 και 30.9.2011 κυμαίνεται από 8% έως 5,8 % ενώ, αν είχε εγγραφεί η ζημία από τα ομόλογα του Ελληνικού Δημοσίου, ο δείκτης αυτός θα διαμορφωνόταν την 31.12.2010 σε 6,1% , την 31.3.2011 σε 6,2%, την 30.6.2011 σε 5,1% και την 30.9.2011 σε 4,5% [σελ. 8 της έκθεσης]. Εξάλλου, σύμφωνα με τους όρους εκδόσεως των ΜΑΕΚ αν η τράπεζα Κύπρου δεν πληρούσε τις ελάχιστες προϋποθέσεις φερεγγυότητας [π.χ ο δείκτης core tier 1 έπεφτε κάτω από 8%] θα γινόταν αναστολή πληρωμής τόκων και αν συνέβαινε κάποιο έκτακτο γεγονός ανάγκης κεφαλαίου, όπως αν ο ίδιος δείκτης έπεφτε κάτω από 5% ή αν η Κεντρική Τράπεζα Κύπρου διαπίστωνε ότι η τράπεζα Κύπρου δεν βρισκόταν σε συμμόρφωση με τα απαιτούμενα κανονιστικά όρια του δείκτη κεφαλαιακής επάρκειας, θα γινόταν υποχρεωτική μετατροπή των ΜΑΕΚ σε μετοχές [σελ. 7 των διευκρινήσεων επί της από 7.7.2013 έκθεσης της άνω εταιρίας ορκωτών ελεγκτών και παράρτημα ερωτήσεων - απαντήσεων]. Αποδείχθηκε επίσης ότι, οι κατά περίπτωση αρμόδιοι τραπεζικοί υπάλληλοι, σκόπιμα και παραπλανητικά προέβησαν σε σύγκριση των επιδίκων επενδυτικών προϊόντων με τις κοινές προθεσμιακές καταθέσεις, με τη λειτουργία των οποίων ήταν εξοικειωμένοι οι εφεσίβλητοι, υπερτονίζοντας και προβάλλοντας τα πλεονεκτήματα αυτών σε σχέση με τις καταθέσεις αυτές (αυξημένο και ιδιαιτέρως ελκυστικό επιτόκιο), αποσιωπώντας τους κινδύνους, όπως αυτοί περιγράφονται ανωτέρω, προβάλλοντας το διεθνές κύρος και την ευρωστία της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας και διαβεβαιώνοντας ότι το επενδυόμενο κεφάλαιο είναι "ασφαλές" και "εγγυημένο", μολονότι όπως γνώριζαν, ίσχυε το ακριβώς αντίθετο. Κατά την προσέγγιση των πελατών της Τράπεζας με σκοπό την προώθηση των εν λόγω επενδυτικών προϊόντων σημαντικό επιχείρημα αποτελούσε η προβολή των πλεονεκτημάτων αυτών σε σχέση με την απλή προθεσμιακή κατάθεση. Το γεγονός αυτό αποδεικνύεται και από το προοριζόμενο "αυστηρώς για εσωτερική χρήση" έγγραφο της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας αναφορικώς με τα Μ.Α.Ε.Κ. με τίτλο "ΕΡΩΤΗΣΕΙΣ ΚΑΙ ΑΠΑΝΤΗΣΕΙΣ ", όπου αναφέρεται επί λέξει (υπό τον τίτλο "ΜΑΕΚ Vs κατάθεση ? ") ότι "Τα ΜΑΕΚ θα φέρουν τόκο 6,50% (για τα πρώτα 5 χρόνια) μια απόδοση που είναι ψηλότερη από την κατάθεση ... ", χωρίς όμως να γίνεται οποιαδήποτε αναφορά στους σχετικούς κινδύνους του προϊόντος. Ενόψει των ανωτέρω κρίνεται ότι η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία, με την ιδιότητα της παρέχουσας επενδυτικές υπηρεσίες, εντασσόμενες στον κύκλο της συνήθους εμπορικής της δραστηριότητας, σαφώς παρείχε δια των ως άνω προστηθέντων υπαλλήλων της επενδυτική υπηρεσία - συμβουλή, με τη μορφή της συστάσεως στους πελάτες της - εφεσίβλητους, οι οποίοι φέρουν την ιδιότητα του καταναλωτή των παρεχομένων επενδυτικών υπηρεσιών ως τελικοί αποδέκτες αυτών που δεν υπερβαίνουν το πρότυπο του μέσου αποταμιευτή - μη " επαγγελματία " επενδυτή. Επιπλέον, οι ως άνω τραπεζικοί υπάλληλοι δεν διενήργησαν τον επιβαλλόμενο στη συγκεκριμένη περίπτωση από τις διατάξεις του Ν. 3606/2007 έλεγχο καταλληλότητας και συμβατότητας των εφεσιβλήτων αναφορικά με τις συγκεκριμένες επενδύσεις, δεδομένου, μάλιστα, ότι γνώριζαν το συντηρητικό επενδυτικό profile των τελευταίων, αλλά και το γεγονός ότι - κατά τα ρητώς αναφερόμενα στο προαναφερόμενο Ενημερωτικό Δελτίο - τα εν λόγω επενδυτικά προϊόντα [Μ.Α.Ε.Κ.] δεν ήταν κατάλληλα για όλους τους επενδυτές. Είναι, λοιπόν, σαφές ότι η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία εκμεταλλεύθηκε με κακοπιστία την πληροφοριακή ασυμμετρία μεταξύ αυτής και των εφεσιβλήτων, με μοναδικό σκοπό να τους προωθήσει επενδυτικά προϊόντα, ιδιαιτέρως πολύπλοκα και ριψοκίνδυνα, επιφυλάσσοντας στην ίδια υπέρμετρα και υπερβολικά εξουσιαστικά δικαιώματα (ιδίως υποχρεωτικής ακυρώσεως πληρωμής τόκων και υποχρεωτικής μετατροπής σε μετοχές, ανυπαρξία υποχρεώσεως επιστροφής του κεφαλαίου), είναι δε ομοίως προφανές ότι εάν οι εφεσίβλητοι, συντηρητικοί αποταμιευτές και επενδυτές, ενεργώντας με γνώμονα την εξασφάλιση του κεφαλαίου τους, γνώριζαν εξαρχής το σύνολο των πραγματικών δεδομένων της επενδύσεώς τους, η οποία τελικώς ήταν απολύτως συνυφασμένη με την κεφαλαιακή επάρκεια, την ευρωστία, την τιμή της μετοχής της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας και τις εν γένει διεθνείς και εσωτερικές χρηματοοικονομικές και πολιτικές συνθήκες, αναμφίβολα δεν θα προέβαιναν στις συγκεκριμένες επενδυτικές επιλογές. Το γεγονός ότι η εκκαλούσα αλλοδαπή εταιρία πράγματι τήρησε τις διατάξεις του Ν. 3401/2005 "Ενημερωτικό Δελτίο προσφοράς κινητών αξιών και εισαγωγής τους για διαπραγμάτευση", του κυπριακού Νόμου περί Εταιριών και της σχετικής ευρωπαϊκής νομοθεσίας (Οδηγία 2003/71/ΕΚ και Κανονισμός 809/2004) για τη δημόσια προσφορά κινητών αξιών, στερείται εννόμου επιρροής στην υπό κρίση περίπτωση, διότι δεν επάγεται, άνευ άλλου τινός, τον αποκλεισμό της εφαρμογής του Ν. 3606/2007, ο οποίος ενσωμάτωσε στο εσωτερικό δίκαιο την Οδηγία MiFID, καθ' όσον ναι μεν δεν εμπίπτει κατ' αρχήν στο ρυθμιστικό πεδίο του τελευταίου η πρωτογενής διάθεση χρηματοοικονομικών προϊόντων ( δηλαδή η απ' ευθείας διάθεση αυτών από τον εκδότη στον επενδυτή, όπως συνέβη με τα επίδικα επενδυτικά προϊόντα), αλλά μόνο η διάθεση στη δευτερογενή (χρηματιστηριακή) αγορά, πλην όμως οι ρυθμίσεις του Ν. 3606/2007 ενεργοποιούνται και εφαρμόζονται και στην περίπτωση αυτή, εφ' όσον εν τοις πράγμασι διαπιστώνεται η παροχή επενδυτικής υπηρεσίας υπό τη μορφή της επενδυτικής συμβουλής από τους αρμόδιους προς διάθεση των εν λόγω επενδυτικών προϊόντων υπαλλήλους των κατά τόπους υποκαταστημάτων της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας, κατά τα προεκτιθέμενα, όπως ορθώς έκρινε συναφώς το πρωτοβάθμιο Δικαστήριο. Επομένως, είναι απορριπτέος ως αβάσιμος ο πρώτος λόγος εφέσεως, με τον οποίο η εκκαλούσα ισχυρίζεται ότι εν προκειμένω εφαρμόζεται αποκλειστικά η ως άνω ειδική νομοθεσία περί δημόσιας προσφοράς κινητών αξιών και όχι ο Ν. 3606/2007. Το γεγονός ότι η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία παρείχε επενδυτική υπηρεσία υπό τη μορφή της επενδυτικής συμβουλής (παροχή συστάσεως) αποδεικνύεται επίσης από: α) την "Έκθεση ειδικού ελέγχου της Τράπεζας Κύπρου", η οποία εκπονήθηκε από την Κεντρική Τράπεζα της Κύπρου με αντικείμενο τη διερεύνηση της παροχής της επενδυτικής υπηρεσίας της επενδυτικής συμβουλής κατά την προώθηση των Μ.Α.Ε.Κ. και στην οποία καταγράφεται η πρακτική των αρμοδίων υπαλλήλων της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας κατά την προσέγγιση των πελατών της με σκοπό την προώθηση των άνω προϊόντων, η μη επαρκής ενημέρωση των τελευταίων για τους κινδύνους των προϊόντων αυτών, ο υπερτονισμός των πλεονεκτημάτων τους, η πρακτική της μη επιβολής ποινών για τυχόν προεξόφληση λογαριασμών υπό προειδοποίηση, εφ' όσον με τα κεφάλαια αυτών θα ελάμβανε χώρα αγορά των εν λόγω αξιογράφων, διατυπώνεται δε το συμπέρασμα ότι υπήρξε παροχή επενδυτικής συμβουλής υπό τη μορφή της συστάσεως, με την οποία παρουσιάσθηκαν τα εν λόγω προϊόντα ως κατάλληλα για έκαστο συγκεκριμένο επενδυτή, β) την υπ' αριθ. 9/700/10.12.2014 Απόφαση του Διοικητικού Συμβουλίου της Ελληνικής Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς, με την οποία επιβλήθηκαν στην εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία: πρόστιμο 5.000 ευρώ για παράβαση του άρθρου 16 παρ. 1 της υπ' αριθ. 1/452/1.11.2007 αποφάσεως αυτής και πρόστιμο 5.000 ευρώ για παράβαση των διατάξεων του άρθρου 25 παρ. 4 Ν. 3606/2007, καθ' όσον διαπιστώθηκε από την εν λόγω δημόσια αρχή μεταξύ άλλων ότι: "... Η Τράπεζα εξέδωσε εσωτερικές οδηγίες προς τους υπαλλήλους της προκειμένου να τους προετοιμάσει για να παρουσιάσουν τα συγκεκριμένα επενδυτικά προϊόντα στους πελάτες με τους οποίους έρχονταν σε επαφή. Στις οδηγίες αυτές διαπιστώθηκε η ύπαρξη σημείων παροχής επιλεκτικής πληροφόρησης προς τους πελάτες και παροχής κινήτρων προς ορισμένες κατηγορίες πελατών με ενδεχόμενο αποτέλεσμα να επηρεάζεται η απόφασή τους προς επένδυση. Η ύπαρξη επιλεκτικής πληροφόρησης και παρότρυνσης αποτελούν στοιχεία που χαρακτηρίζουν την επενδυτική συμβουλή. Η Τράπεζα κατά την προώθηση των ΜΑΚ και ΜΑΕΚ ενήργησε κατά τρόπο που ακόμη και αν δεν ήταν στις προθέσεις της φαίνεται να παρείχε επενδυτικές συμβουλές ... Ακόμα και εάν στα έντυπα των "αιτήσεων αγοράς" των επενδυτικών προϊόντων διατυπώνεται σαφής αποποίηση ότι καμία συμβουλή δεν δίνεται, ο χειρισμός από την Τράπεζα της προώθησης των επενδυτικών προϊόντων ως προς τα σημεία που περιγράφονται ανωτέρω, οδηγεί σε βάσιμες ενδείξεις για την παροχή εκ μέρους της επενδυτικών συμβουλών. Επομένως προκύπτει ότι η Τράπεζα κατά την προώθηση των ΜΑΕΚ παρείχε την επενδυτική υπηρεσία των επενδυτικών συμβουλών, χωρίς να έχει συνάψει τις προβλεπόμενες προς τούτο συμβάσεις κατά παράβαση της παρ. 1 του άρθρου 16 της απόφασης 1/452/1.11.2007 της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς", γ) την υπ' αριθ. πρωτ. ....2013 Έγγραφη Σύσταση του Συνηγόρου του Καταναλωτή προς την εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία, με την οποία διαπιστώνεται παράβαση των άρθρων 4 παρ. 1,12 παρ. 3 και 25 Ν. 3606/2007, των άρθρων 8 παρ. 1 και 9ε Ν. 2251/1994 και 197 ΑΚ, με αναφορά στα ίδια άνω πραγματικά περιστατικά, αλλά και με επισήμανση της ελλείψεως πιστοποιήσεως των αρμοδίων υπαλλήλων της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας για την παροχή των συγκεκριμένων επενδυτικών υπηρεσιών και της συνδρομής περιπτώσεως συγκρούσεως συμφερόντων κατά την έκδοση και διάθεση των εν λόγω επενδυτικών προϊόντων, διότι η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία είναι ταυτόχρονα ο εκδότης αυτών και ο παρέχων την επενδυτική συμβουλή περί αγοράς τους και ως τούτου ενδεχομένως να μην έχει συμφέρον σε πλήρη ενημέρωση και διαφώτιση των υποψηφίων επενδυτών αναφορικώς με τα στοιχεία της επενδύσεως, διότι αυτό θα απέτρεπε τους υποψήφιους αγοραστές από την επένδυση, με συνέπεια την μη πλήρη κάλυψη της συγκεκριμένης εκδόσεως. Περαιτέρω, με την από 28.4.2014 απόφαση της Επιτροπής Κεφαλαιαγοράς Κύπρου επιβλήθηκε διοικητικό πρόστιμο στην εκκαλούσα: α] ύψους 100.000 ευρώ για χειραγώγηση της τιμής της μετοχής της κατά το διάστημα από 13.1.2010 έως 30.8.2011, επειδή άφησε τη μετοχή της να διαπραγματεύεται χωρίς να προβεί σε ανακοίνωση σημαντικών γεγονότων που αφορούσαν το ύψος της επένδυσής της σε ΟΕΔ και στους κινδύνους τους, β] πρόστιμο ύψους 70.000 ευρώ διότι στα οικονομικά της αποτελέσματα για το τρίμηνο που έληξε στις 31.3.2011 έδωσε παραπλανητικές ενδείξεις σχετικά με τους τίτλους της εταιρίας και μάλιστα δεν ανακοίνωσε ότι οι επενδύσεις σε ΟΕΔ στις 31.3.2011 είχαν λογιστική αξία 2 δις. Ευρώ σε σύνολο ιδίων κεφαλαίων 2.8 δις ευρώ, τα οποία από τις 7.3.2011 βαθμολογούνταν από τον οίκο αξιολόγησης Moody's σε Β1, δηλαδή σε μη επενδυτική βαθμίδα - "σκουπίδια", γ] πρόστιμο ύψους 140.000 ευρώ για παραπλανητικές ενδείξεις αναφορικά με τους τίτλους της εταιρίας στο από 5.4.2011 ενημερωτικό της δελτίο " Δημόσια προσφορά και εισαγωγή για διαπραγμάτευση στο χρηματιστήριο αξιών Κύπρου και Χρηματιστήριο Αθηνών 1.342.422.297 Μετατρέψιμων αξιογράφων ενισχυμένου κεφαλαίου" [βλ. ιδίως σελ. 100 έως 116 της απόφασης]. Ενόψει των ανωτέρω, η ως άνω λεπτομερώς περιγραφόμενη παράνομη και υπαίτια συμπεριφορά των αρμοδίων κατά περίπτωση υπαλλήλων της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας συνιστά παράβαση: των διατάξεων του Ν. 3606/2007 {άρθρα 3 παρ. 1 και 2, 4 παρ. 1ε και 25 αυτού}, των άρθρων 281, 288 ΑΚ, των διατάξεων των άρθρου 8, 9δ και 9ε του ν. 2251/1994 περί ευθύνης αυτής ως παρέχουσας τραπεζικές - επενδυτικές υπηρεσίες, διότι η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία παραβίασε στοιχειώδεις συναλλακτικές της υποχρεώσεις, επιβαλλόμενες από την αρχή της καλής πίστεως, και δεν κατέβαλε κάθε δυνατή επιμέλεια κατά την εκπλήρωση της υποχρεώσεως ενημερώσεως, διαφωτίσεως και παροχής κατάλληλης συμβουλής στους αντισυμβαλλομένους της επενδυτές - καταναλωτές της παρεχομένης επενδυτικής υπηρεσία. Επιπλέον, η εκκαλούσα υπέχει και αδικοπρακτική ευθύνη με βάση τις διατάξεις των άρθρων 147, 149 εδ. β', 297, 298, 914 επ., 922, 932 ΑΚ, 386 ΠΚ διότι οι προστηθέντες υπάλληλοί της δόλια και με παραπλανητικές δηλώσεις προκάλεσαν στους εφεσίβλητους, οι οποίοι ήταν συντηρητικοί πελάτες της Τράπεζας με προφίλ μέσου αποταμιευτή και επενδυτή, την απόφαση να επενδύσουν τα κεφάλαιά τους στα εν λόγω επενδυτικά προϊόντα, παριστώντας σε αυτούς ψευδώς ότι αυτά αποτελούν ασφαλή για το κεφάλαιό τους επενδυτική επιλογή, ενώ σαφώς γνώριζαν ότι αυτό δεν ισχύει, περαιτέρω δε, επιμελώς αποσιώπησαν τους κινδύνους των συγκεκριμένων επενδύσεων, προβάλλοντας σκοπίμως μόνο τα ελκυστικά στοιχεία αυτών, με μόνο σκοπό τη διασφάλιση της κεφαλαιακής επάρκειας της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας μέσω της αντλήσεως κεφαλαίων από τα εν λόγω επενδυτικά προϊόντα και εν τέλει με τη μετατροπή των Μ.Α.Ε.Κ. σε μετοχές, όπως τελικά συνέβη, κατά τα προεκτεθέντα. Από την ως άνω συμπεριφορά της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας οι εφεσίβλητοι υπέστησαν περιουσιακή ζημία, συνισταμένη στο ποσό του κεφαλαίου που καθένας δαπάνησε για την αγορά των Μ.Α.Ε.Κ., ενώ υπέστησαν και ηθική βλάβη λόγω της ψυχικής ταλαιπωρίας από την απώλεια της περιουσίας τους. Η περιουσιακή ζημία του καθενός των εναγόντων, [ποσό του κεφαλαίου που καθένας δαπάνησε για την αγορά των Μ.Α.Ε.Κ., ] υπολογίζεται στο ποσό των: 1) 200.000,00 δολαρίων Αμερικής [ήτοι ισόποσο σε ευρώ 138.045,28, με βάση το Δελτίο συναλλαγματικών ισοτιμιών αναφοράς της ΕΚΤ της 3-6-2011 (ημερομηνία εκταμίευσης των χρημάτων του και αγοράς των επίδικων Μ.Α.Ε.Κ.), σύμφωνα με το οποίο η ισοτιμία Ευρώ - δολαρίου Αμερικής ανερχόταν κατά τον χρόνο αυτό σε 1,4488] για τον πρώτο ενάγοντα, 2) 20.000,00 ευρώ και 40.000,00 δολαρίων Αμερικής (ήτοι ισόποσο σε ευρώ 27.609,06, με βάση το Δελτίο συναλλαγματικών ισοτιμιών αναφοράς της ΕΚΤ της 3-6-2011 (ημερομηνία εκταμίευσης των χρημάτων του και αγοράς των επίδικων Μ.Α.Ε.Κ.), σύμφωνα με το οποίο η ισοτιμία Ευρώ - δολαρίου Αμερικής ανερχόταν στο 1,4488]) για τον δεύτερο, 3) 60.000,00 ευρώ για τον τρίτο ενάγοντα, 4) 50.000,00 ευρώ για τον τέταρτο , 5) 100.000,00 ευρώ για τους πέμπτο, έκτη και έβδομη των εναγόντων, 6) 18.114 δολαρίων Αμερικής για τον όγδοο (ήτοι ισόποσο σε ευρώ 12.502,76, με βάση το Δελτίο συναλλαγματικών ισοτιμιών αναφοράς της ΕΚΤ της 3-6-2011 (ημερομηνία εκταμίευσης των χρημάτων του και αγοράς των επίδικων Μ. Α.Ε.Κ.), σύμφωνα με το οποίο η ισοτιμία Ευρώ - δολαρίου Αμερικής ανερχόταν στο 1,4488]), 7) 35.000,00 ευρώ για τον ένατο, 8) 82.500,00 ευρώ για τον δέκατο ενάγοντα, 9) 50.000,00 ευρώ για τους ενδέκατο και τη δωδέκατη των εναγόντων, 10) 20.000,00 ευρώ για τους δέκατη τρίτη και δέκατο τέταρτο των εναγόντων, 11) 20.000,00 ευρώ για τη δέκατη τρίτη ενάγουσα και τον ανήλικο Α. Σ., όπως νόμιμα εκπροσωπείται από τους γονείς του, δέκατο πέμπτο και δέκατη έκτη των εναγόντων, 12) 150.000,00 ευρώ για τους δέκατο έβδομο και τη δέκατη όγδοη των εναγόντων, 13) 20.000,00 ευρώ για το δέκατο ένατο ενάγοντα, 14) 50.000,00 ευρώ για τον εικοστό ενάγοντα, 15) 400.000 ευρώ για τους εικοστό πρώτο και εικοστή δεύτερη των εναγόντων 16) 60.000,00 ευρώ για τον εικοστό τρίτο ενάγοντα, και 17] 43.409,62 ευρώ για την εικοστή τέταρτη ενάγουσα [ήτοι 50.000 ευρώ που δαπάνησε για την αγορά των ΜΑΕΚ μείον του ποσού των 6.590,38 ευρώ, δηλαδή του ποσού που εισέπραξε από τη ρευστοποίηση, τον Μάρτιο του 2012 μέρους των μετοχών που απέκτησε μετά από μετατροπή των ΜΑΕΚ. Επομένως, το πρωτοβάθμιο Δικαστήριο που έκρινε ότι οι προστηθέντες υπάλληλοι της εναγομένης ενεργώντας παράνομα και υπαίτια προκάλεσαν την άνω περιουσιακή ζημία, η οποία και επιδικάστηκε αλλά και ηθική βλάβη στους ενάγοντες - εφεσίβλητους, έστω και με ελλιπέστερες αιτιολογίες που συμπληρώνονται με τις αιτιολογίες της παρούσας, ορθά το νόμο ερμήνευσε και εφάρμοσε και τις αποδείξεις εκτίμησε και είναι απορριπτέοι ως αβάσιμοι οι συναφείς δεύτερος, τρίτος, τέταρτος , πέμπτος και ένατος λόγοι έφεσης, με τους οποίους υποστηρίζει η εκκαλούσα τα αντίθετα. .......... Με τον έκτο λόγο εφέσεως η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία παραπονείται ότι το πρωτοβάθμιο Δικαστήριο έσφαλε περί την ερμηνεία και εφαρμογή των διατάξεων των άρθρων 297, 298 και 914 ΑΚ, δεχόμενο ότι υφίσταται αιτιώδης σύνδεσμος μεταξύ του προβαλλομένου ως ζημιογόνου γεγονότος και της επελθούσας ζημίας των εφεσιβλήτων διότι, μετά τη θέση της σε καθεστώς ειδικής εξυγίανσης στις 26.3.2013 με τον Νόμο (17) 2013 "Περί Εξυγίανσης Τραπεζικών και Άλλων Ιδρυμάτων" της Κυπριακής Δημοκρατίας, η μετατροπή των Μ.Α.Ε.Κ. σε μετοχές έλαβε χώρα σε εκτέλεση των διατάξεων του Νόμου αυτού με τα αναφερόμενα ανωτέρω Διατάγματα της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου, η οποία οριζόταν ως Αρχή Εξυγιάνσεως, δηλαδή η όποια περιουσιακή ζημία των εφεσιβλήτων δεν οφείλεται στην αγορά των εν λόγω επενδυτικών προϊόντων, αλλά σε επιγενόμενα γεγονότα ανωτέρας βίας, μη δυνάμενα να προβλεφθούν εκ των προτέρων, που έλαβαν χώρα το Μάρτιο του έτους 2013, και μάλιστα μη συνδεόμενα με δικές της ενέργειες ή παραλείψεις (ήτοι στην ψήφιση του ως άνω Νόμου της Κυπριακής Δημοκρατίας και στην έκδοση των προαναφερομένων Διαταγμάτων της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου), και επομένως συντρέχει περίπτωση διακοπής του αιτιώδους συνδέσμου, επιπλέον δε, ειδικά για τους 10°, 19° 23° και 24 των εναγόντων - εφεσιβλήτων διότι αυτοί οικειοθελώς μετέτρεψαν τα ΜΑΕΚ που είχαν αγοράσει σε μετοχές τον Μάρτιο του 2012. Στην προκειμένη περίπτωση, νόμιμο λόγο ευθύνης της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας συνιστούν τόσο η παράβαση της καταρτισθείσας σιωπηρά μεταξύ των διαδίκων σύμβασης παροχής επενδυτικών συμβουλών [άρ. 4 παρ. 1ε και 25 του ν. 3606/2007], η παράβαση του άρθρου 8 Ν. 2251/1994 περί ευθύνης του παρέχοντος υπηρεσίες όσο και η αδικοπραξία [914 επ. του ΑΚ], ενώ ζημία, συνιστά όχι αυτή καθ' εαυτή η μετατροπή κεφαλαίου (μετρητών χρημάτων) των εφεσιβλήτων σε μετοχές, αλλά το γεγονός ότι το κεφάλαιο αυτό εξήλθε από την περιουσία τους και αντ' αυτού δεν εισήλθε ισοδύναμο ποιοτικά μέγεθος, αλλά κάτι άλλο, δηλαδή σύνθετα χρηματοοικονομικά προϊόντα, ιδιαιτέρως επισφαλή, μη παρέχοντα δικαίωμα επιστροφής του κεφαλαίου και, εν τέλει, μηδενικής αξίας λόγω της πραγματικής οικονομικής κατάστασης της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας, με συνέπεια η ζημία των εφεσιβλήτων να θεωρείται επελθούσα, ακόμη και στην περίπτωση που δεν θα είχε χωρήσει μετατροπή τους σε τραπεζικές μετοχές. Μεταξύ των συρρεόντων νομίμων λόγων ευθύνης της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας και της ως άνω ζημίας των εφεσιβλήτων υφίσταται πρόσφορος αιτιώδης σύνδεσμος, δεδομένου ότι, εάν η εκκαλούσα είχε παράσχει, ως ώφειλε κατά τις αρχές της καλής συναλλακτικής πίστης, τη δέουσα πλήρη ενημέρωση και διαφώτιση στους εφεσίβλητους πελάτες της ως προς τη φύση, τη λειτουργία και κυρίως, τους κινδύνους της επένδυσης στα συγκεκριμένα προϊόντα και δεν τους δημιουργούσε με παραπλανητικές δηλώσεις πεπλανημένη εντύπωση για τη φύση τους, οι εφεσίβλητοι, κατά τους κανόνες της λογικής και τα διδάγματα της κοινής πείρας, δεν θα είχαν επενδύσει στα προϊόντα αυτά και θα είχε αποφευχθεί η ζημία τους. Πρέπει να σημειωθεί ότι, κατά το χρόνο εκδόσεως των Μ.Α.Ε.Κ. (2011), [το Ενημερωτικό Δελτίο των οποίων αναφέρεται σε "Γεγονός Βιωσιμότητας" και σε "Γεγονός Έκτακτης Ανάγκης Κεφαλαίου", τα οποία, εφ' όσον επισυμβούν, οδηγούν υποχρεωτικά σε μετατροπή των Μ.Α.Ε.Κ. σε μετοχές], η εκκαλούσα αλλοδαπή τραπεζική εταιρία σαφώς γνώριζε την σημαντική επιδείνωση των οικονομικών μεγεθών της και τη δραματική υποβάθμιση της κεφαλαιακής της επάρκειας λόγω της υπερβολικής έκθεσής της σε Ο.Ε.Δ., και γνώριζε με βεβαιότητα τον κίνδυνο επέλευσης της ζημίας των πελατών - επενδυτών σε ΜΑΕΚ, άλλως θεωρούσε σε κάθε περίπτωση ως ενδεχόμενη τη ζημία αυτή και την αποδεχόταν, αφού σε αυτή στήριζε τη δημιουργία κεφαλαιακής επάρκειας και τα Μ.Α.Ε.Κ. σχεδιάσθηκαν ειδικά προκειμένου να απορροφήσουν τις ζημίες της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας από την υπερβολική έκθεσή της σε Ο.Ε.Δ. και να αναπληρώσουν τις απώλειές της σε πρωτοβάθμιο κεφάλαιο. Ζήτημα διακοπής του αιτιώδους συνδέσμου από την παρεμβολή του Κυπριακού Δημοσίου (με τη θέση σε ισχύ του ως άνω Νόμου) και της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου (με την έκδοση των προαναφερομένων Διαταγμάτων) δεν τίθεται, αφ' ενός διότι η ζημία των κατόχων των Μ.Α.Ε.Κ. είχε ήδη επέλθει με την αγορά των επιδίκων επενδυτικών προϊόντων σε προγενέστερο χρόνο, αφ' ετέρου δε διότι, εν πάση περιπτώσει, με τις εν λόγω νομοθετικές παρεμβάσεις απλώς υλοποιήθηκαν οι όροι του Ενημερωτικού Δελτίου για τα ΜΑΕΚ, (ίδ. σχετ. Σπ. Ψυχομάνη, Η διάθεση στην Ελλάδα "Μετατρέψιμων Αξιογράφων Ενισχυμένου Κεφαλαίου" , ως καινοφανών ομολόγων ομολογιακού δανείου αλλοδαπής τράπεζας, ΔΕΕ 2018 21 επ.), δηλαδή δεν πρόκειται περί επελεύσεως άλλου εξαιρετικού και απροβλέπτου γεγονότος, ανεξάρτητου προς την αρχική αδικοπραξία. Αντίθετα, η εκ μέρους της εκκαλούσας τράπεζας πρόκληση στους εφεσιβλήτους της απόφασης να επενδύσουν στα άνω προϊόντα, αποτέλεσε την πρόσφορη αιτία της ζημίας τους, την οποία ως αναμενόμενο κατά τη συνήθη πορεία των πραγμάτων αποτέλεσμα των πράξεών της η εκκαλούσα γνώριζε, άλλως θεωρούσε ως ενδεχόμενη λόγω της εξαιρετικά δυσχερούς οικονομικής κατάστασης στην οποία βρισκόταν κατά την έκδοση των ΜΑΕΚ. Η απόφαση της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρου για την έκδοση των προαναφερθέντων διαταγμάτων ήταν τμήμα της αιτιώδους διαδρομής, αφού λήφθηκε με σκοπό την αποκατάσταση της κεφαλαιακής επάρκειας της εκκαλούσας , συνιστούσε δε γεγονός βιωσιμότητας κατά την έννοια των όρων του ενημερωτικού δελτίου και δεν ήταν γεγονός απρόβλεπτο και αναπότρεπτο, διότι ήδη κατά την έκδοση των ΜΑΕΚ υπήρχε ο κίνδυνος αυτός λόγω της κακής οικονομικής κατάστασης της εκκαλούσας- εκδότριας των άνω χρηματιστηριακών προϊόντων. Επίσης, και η ζημία του δέκατου, δέκατου ένατου, εικοστού τρίτου και εικοστής τέταρτης των εφεσιβλήτων, συνδέεται αιτιωδώς με την παράνομη και υπαίτια συμπεριφορά της εκκαλούσας, διότι αυτοί ουδέποτε θα προέβαιναν στην επίμαχη επένδυση σε ΜΑΕΚ αν είχαν λάβει από τους προστηθέντες υπαλλήλους της εκκαλούσας την ενδεδειγμένη πληροφόρηση για τη φύση των άνω επενδυτικών προϊόντων και δεν διακόπτεται ο αιτιώδης σύνδεσμος επειδή οι τελευταίοι, κατά τα προεκτιθέμενα, προχώρησαν το Μάρτιο του έτους 2012 σε μετατροπή των κατεχομένων από αυτούς Μ.Α.Ε.Κ. σε μετοχές της εκκαλούσας, η δε εικοστή τέταρτη εξ αυτών ρευστοποίησε επιπλέον μέρος των μετοχών αυτών, καθόσον προέβησαν σ' αυτό κατόπιν των συμβουλών των υπαλλήλων της εκκαλούσας σε μια προσπάθεια να περισώσουν το κεφάλαιό τους. Επομένως, το πρωτοβάθμιο Δικαστήριο, το οποίο με παρεμφερή, έστω και ελλιπή αιτιολογία, η οποία παραδεκτώς συμπληρώνεται από το παρόν Δικαστήριο (άρθρο 534 ΚΠολΔ), απέρριψε τον ισχυρισμό της εκκαλούσας αλλοδαπής τραπεζικής εταιρίας περί ελλείψεως της αιτιώδους συνάφειας μεταξύ του νομίμου λόγου ευθύνης της και της επελθούσας ζημίας των εφεσιβλήτων λόγω παρεμβολής γεγονότων ανωτέρας βίας, δεν έσφαλε περί την ερμηνεία και εφαρμογή των διατάξεων των άρθρων 297, 298 και 914 ΑΚ, και είναι απορριπτέος ως αβάσιμος ο σχετικός έκτος λόγος εφέσεως με τον οποίο υποστηρίζονται τα αντίθετα.". Με τον πρώτο λόγο της αναίρεσης η αναιρεσείουσα Τράπεζα αποδίδει στην προσβαλλόμενη απόφαση την πλημμέλεια από τον αριθμό 1 του άρθρου 559 ΚΠολΔ, ισχυριζόμενη ότι το Εφετείο παραβίασε με εσφαλμένη ερμηνεία και εφαρμογή τις διατάξεις των άρθρων 297, 298, 342, 914 και 932 του ΑΚ, καθώς και τα διδάγματα της κοινής πείρας κατά την ερμηνεία αυτών (διατάξεων), αλλά και την υπαγωγή των πραγματικών περιστατικών στις διατάξεις αυτές, με το να μην δεχθεί ότι η ψήφιση στις 22.3.2013 του ειδικού νόμου για την εξυγίανση των κυπριακών πιστωτικών ιδρυμάτων και η επακολουθήσασα στις 26.3.2013 υπαγωγή της αναιρεσείουσας τράπεζας σε καθεστώς εξυγίανσης προκειμένου να αποκατασταθεί η κεφαλαιακή της επάρκεια, υπήρξε γεγονός ανωτέρας βίας, δηλαδή, εξαιρετικό και απρόβλεπτο από τον μέσο συνετό άνθρωπο, με βάση τα δεδομένα που αυτός είχε υπόψη του, γεγονός, το οποίο διέκοψε τον αιτιώδη σύνδεσμο μεταξύ του ζημιογόνου γεγονότος της (επένδυσης των κεφαλαίων των αναιρεσιβλήτων στα ΜΑΕΚ συνεπεία πλημμελούς ενημέρωσής τους από τους προστηθέντες της αναιρεσείουσας) και της ζημίας των αναιρεσιβλήτων, λαμβανομένου ιδίως υπόψη, ότι η ζημία εν προκειμένω των αναιρεσιβλήτων υπήρξε μεταγενέστερη του χρόνου κατάρτισης των επενδύσεων των χρηματικών κεφαλαίων τους σε Μετατρέψιμα Αξιόγραφα Ενισχυμένου Κεφαλαίου (Μ.Α.Ε.Κ.) και τελικώς, επήλθε εξαιτίας της, κατ' εφαρμογή των ειδικών νομοθετημάτων που ίσχυσαν μεταγενεστέρως, μετατροπής των Μ.Α.Ε.Κ. σε μετοχές και της εν συνεχεία απομείωσης της αξίας αυτών, ενώ ειδικά για τους 10ο, 19ο, 23ο και 24η των αναιρεσιβλήτων υπήρξε διακοπή του αιτιώδους συνδέσμου, διότι αυτοί είχαν οικειοθελώς μετατρέψει τα Μ.Α.Ε.Κ. σε μετοχές της αναιρεσείουσας σε χρόνο προγενέστερο και δη τον Μάρτιο του 2012 και τον Ιούλιο του 2013 ζημιώθηκαν από μόνη την απομείωση της αξίας των μετοχών τους. Το προαναφερόμενο νομικό ζήτημα, δηλαδή, εάν υπήρξε γεγονός ανωτέρας βίας, εξαιρετικό και απρόβλεπτο από τον μέσο συνετό άνθρωπο, με βάση τα δεδομένα που αυτός είχε υπόψη του, το οποίο (γεγονός) διέκοψε τον αιτιώδη σύνδεσμο μεταξύ της αναφερόμενης ζημιογόνου συμπεριφοράς των αρμοδίων οργάνων της αναιρεσείουσας Τράπεζας και της ένδικης ζημίας των αναιρεσιβλήτων ή όχι, δηλαδή, εάν η αναφερόμενη ζημιογόνος συμπεριφορά των αρμοδίων οργάνων της αναιρεσείουσας συνδέεται αμέσως, κατά πρόσφορη αιτιώδη συνάφεια και υπήρξε αναγκαίος όρος της ένδικης ζημίας των αναιρεσιβλήτων, έχει ήδη παραπεμφθεί στην πλήρη Ολομέλεια του Αρείου Πάγου με την με αριθμό 1133/2025 απόφαση αυτού του Τμήματος. Επομένως, για την ενότητα της νομολογίας και προς αποφυγή έκδοσης αντιφατικών αποφάσεων, συντρέχει περίπτωση εφαρμογής της διάταξης του άρθρου 249 ΚΠολΔ. Κατ' ακολουθίαν τούτων, πρέπει να αναβληθεί η συζήτηση της κρινόμενης αίτησης αναίρεσης μέχρι να εκδοθεί οριστική απόφαση για το προαναφερόμενο ζήτημα από την Πλήρη Ολομέλεια του Αρείου Πάγου. Τέλος, ως προς τους υπόλοιπους λόγους αναίρεσης, το παρόν Τμήμα επιφυλάσσεται να αποφανθεί, μετά την έκδοση της οριστικής απόφασης από την Πλήρη Ολομέλεια του Αρείου Πάγου για το προαναφερόμενο ζήτημα.

ΓΙΑ ΤΟΥΣ ΛΟΓΟΥΣ ΑΥΤΟΥΣ

ΑΝΑΒΑΛΛΕΙ τη συζήτηση της από 22.9.2021 αίτησης για αναίρεση της υπ' αριθ. 5431/2019 απόφασης του Εφετείου Αθηνών, εωσότου εκδοθεί οριστική απόφαση της Πλήρους Ολομέλειας του Αρείου Πάγου, για το ζήτημα που έχει παραπεμφθεί σ' αυτή με την υπ' αριθ. 1133/2025 απόφαση του Α1 Πολιτικού Τμήματος αυτού.

ΚΡΙΘΗΚΕ, αποφασίσθηκε στην Αθήνα, στις 30 Ιουνίου 2025.

ΔΗΜΟΣΙΕΥΘΗΚΕ σε δημόσια συνεδρίαση στο ακροατήριό του, στην Αθήνα, στις 23 Ιουλίου 2025.

Η ΑΝΤΙΠΡΟΕΔΡΟΣ Ο ΓΡΑΜΜΑΤΕΑΣ και ταύτης αποχωρησάσης από την Υπηρεσία, ο αρχαιότερος της συνθέσεως Αρεοπαγίτης

<< Επιστροφή